ORDIN
Nr. 992 din 30 iunie 2004
privind prospectele de emisiune ale certificatelor de trezorerie cu discont si
ale obligatiunilor de stat cu dobanda, aferente lunii iulie 2004
ACT EMIS DE: MINISTERUL FINANTELOR PUBLICE
ACT PUBLICAT IN: MONITORUL OFICIAL NR. 625 din 9 iulie 2004
In temeiul prevederilor Hotararii Guvernului nr. 1.574/2003 privind
organizarea si functionarea Ministerului Finantelor Publice si a Agentiei
Nationale de Administrare Fiscala, cu modificarile si completarile ulterioare,
avand in vedere prevederile Legii datoriei publice nr. 81/1999, ale
Ordonantei de urgenta a Guvernului nr. 37/2004 privind masuri de diminuare a
arieratelor din economie, ale Regulamentului privind operatiunile cu titluri de
stat emise in forma dematerializata, aprobat prin Ordinul ministrului
finantelor publice, al guvernatorului Bancii Nationale a Romaniei si al
vicepresedintelui Comisiei Nationale a Valorilor Mobiliare nr. 875/2001, ale
Conventiei nr. 16.813/19/1998, ale Actului aditional nr. 8.013/1 din 23 iunie
2000, incheiate intre Ministerul Finantelor Publice si Banca Nationala a
Romaniei,
ministrul finantelor publice emite urmatorul ordin:
Art. 1
In vederea finantarii si refinantarii datoriei publice in luna iulie 2004
si asigurarii sumelor necesare punerii in aplicare a prevederilor Ordonantei de
urgenta a Guvernului nr. 37/2004 privind masuri de diminuare a arieratelor din
economie, se aproba prospectele de emisiune ale certificatelor de trezorerie si
ale obligatiunilor de stat, in suma totala de 6.200 miliarde lei, prevazute in
anexele nr. 1, 2 si 3.
Art. 2
Prezentul ordin intra in vigoare la data semnarii acestuia.
Art. 3
Unitatea de management a Trezoreriei Statului va duce la indeplinire
prevederile prezentului ordin.
Art. 4
Anexele nr. 1, 2 si 3 fac parte integranta din prezentul ordin.
p. Ministrul finantelor publice,
Enache Jiru,
secretar de stat
ANEXA 1
PROSPECT DE EMISIUNE
al certificatelor de trezorerie cu discont lansate in luna iulie 2004
Art. 1
In vederea finantarii si refinantarii datoriei publice in luna iulie 2004
si asigurarii sumelor necesare punerii in aplicare a prevederilor Ordonantei de
urgenta a Guvernului nr. 37/2004 privind masuri de diminuare a arieratelor din
economie, Ministerul Finantelor Publice anunta programul emisiunilor
certificatelor de trezorerie cu discont, astfel:
________________________________________________________________________________
Cod ISIN Data Data Data Nr. de Valoarea
emisiunii
licitatiei emisiunii scadentei zile (lei)
________________________________________________________________________________
RO0405CTN1F4 6 iulie 8 iulie 7 iulie 364
1.000.000.000.000
2004 2004 2005
RO0404CTN1G3 6 iulie 8 iulie 7 octombrie 91 500.000.000.000
2004 2004 2004
RO0405CTN1H0 13 iulie 15 iulie 14 iulie 364
1.000.000.000.000
2004 2004 2005
RO0405CTN1I8 13 iulie 15 iulie 13 ianuarie 182 500.000.000.000
2004 2004 2005
RO0405CTN1J6 20 iulie 22 iulie 21 iulie 364
1.000.000.000.000
2004 2004 2005
RO0404CTN1K5 20 iulie 22 iulie 21 octombrie 91 300.000.000.000
2004 2004 2004
RO0405CTN1L2 27 iulie 29 iulie 28 iulie 364
1.000.000.000.000
2004 2004 2005
________________________________________________________________________________
Ministerul Finantelor Publice isi rezerva dreptul ca valorile imprumutate
aferente seriei sa fie majorate sau micsorate pana la anularea emisiunilor, in
functie de necesitatile de finantare ale contului general al Trezoreriei
Statului si de nivelul randamentului inregistrat la data licitatiei.
Art. 2
Metoda de vanzare este licitatia, care va avea loc, pentru fiecare serie de
certificate de trezorerie cu discont, la datele mentionate in tabelul de mai
sus, iar adjudecarea se va face dupa metoda cu pret multiplu.
Art. 3
Ofertele de cumparare sunt competitive si necompetitive si vor cuprinde:
- in cazul ofertei de cumparare competitive, participantul va indica
valoarea nominala, costul total, rata discontului, pretul si randamentul. Se admite
defalcarea valorii totale in maximum 5 transe valorice la rate diferite ale
randamentului;
- in cazul ofertelor de cumparare necompetitive, participantul va indica
valoarea pe care doreste sa o adjudece, fara a indica pretul sau randamentul
(rata dobanzii). Executarea acestora se va efectua la nivelul mediu ponderat al
randamentului la care s-au adjudecat ofertele competitive. Se admit oferte de
cumparare necompetitive intr-o pondere de 10% din totalul emisiunilor anuntate.
Pretul si randamentul se vor calcula utilizandu-se urmatoarele formule:
P = 1 - (d x r)/360
Y = r/P,
in care:
P = pretul titlului cu discont, exprimat cu sase zecimale;
d = numarul de zile pana la scadenta;
r = rata discontului (exprimata cu doua zecimale);
Y = randamentul (rata dobanzii), exprimat cu doua zecimale.
Art. 4
Fiecare transa a ofertei de cumparare competitive sau necompetitive va fi
de minimum 100.000.000 lei.
Valoarea nominala individuala a unui certificat de trezorerie cu discont
este de 100.000.000 lei.
Art. 5
Certificatele de trezorerie cu discont pot fi cumparate de catre
intermediarii pietei primare, care vor depune oferte atat in cont propriu, cat
si in contul clientilor persoane juridice si fizice.
Certificatele de trezorerie cu discont sus-mentionate nu se adreseaza
persoanelor nerezidente in Romania.
Art. 6
Ofertele de cumparare se depun la Banca Nationala a Romaniei, agentul de
plata, inregistrare si transfer al Ministerului Finantelor Publice, in ziua
licitatiei, pana la ora 12,00.
Art. 7
Rezultatul licitatiei se va stabili in aceeasi zi, la sediul Bancii
Nationale a Romaniei, de catre comisia de licitatie constituita in acest scop
si se va da publicitatii.
Art. 8
Plata certificatelor de trezorerie cu discont se va face la data emisiunii,
prin debitarea contului cumparatorului, deschis la Banca Nationala a Romaniei,
cu suma reprezentand costul total al certificatelor de trezorerie cumparate.
Art. 9
Rascumpararea certificatelor de trezorerie cu discont se va face la data
scadentei, prin creditarea contului detinatorului cu suma reprezentand valoarea
nominala totala a certificatelor de trezorerie cu discont. Daca data la care
trebuie efectuata una dintre platile aferente titlului de stat este o zi de
sarbatoare sau o zi nelucratoare, plata se va face in urmatoarea zi lucratoare,
fara obligarea la dobanzi moratorii. Titlurile de stat care se regasesc in
aceasta situatie vor ramane in proprietatea detinatorului inregistrat si nu pot
fi tranzactionate.
Art. 10
Regimul fiscal al titlurilor de stat prevazute la art. 1 este reglementat
de legislatia in vigoare.
ANEXA 2
PROSPECT DE EMISIUNE
al obligatiunilor de stat cu dobanda lansate in luna iulie 2004
Art. 1
In vederea finantarii si refinantarii datoriei publice interne in luna
iulie 2004 si asigurarii sumelor necesare punerii in aplicare a prevederilor
Ordonantei de urgenta a Guvernului nr. 37/2004 privind masuri de diminuare a
arieratelor din economie, Ministerul Finantelor Publice anunta programul
emisiunilor obligatiunilor de stat cu dobanda, astfel:
________________________________________________________________________________
Cod ISIN Data Data Data Nr. Valoarea
licitatiei emisiunii scadentei de emisiunii
zile (lei)
________________________________________________________________________________
RO0406DBN0J6 8 iulie 2004 12 iulie 2004 10 iulie 2006 728
300.000.000.000
RO0407DBN0K3 15 iulie 2004 19 iulie 2004 16 iulie 2007 1.092
300.000.000.000
________________________________________________________________________________
Ministerul Finantelor Publice isi rezerva dreptul ca valorile imprumutate
aferente seriei sa fie majorate sau micsorate pana la anularea emisiunilor, in
functie de necesitatile de finantare ale contului general al Trezoreriei
Statului si de nivelul ratei dobanzii inregistrate la data licitatiei.
Art. 2
Metoda de vanzare este licitatia, care va avea loc la datele mentionate in
tabelul de mai sus, iar adjudecarea se va face dupa metoda cu pret uniform.
Art. 3
Ofertele de cumparare sunt competitive si necompetitive si vor cuprinde:
- in cazul ofertei de cumparare competitive, participantul va indica
valoarea nominala si rata dobanzii; se admite defalcarea valorii totale in
maximum 5 transe valorice la rate diferite ale dobanzii;
- in cazul ofertei de cumparare necompetitive, participantul va indica
valoarea pe care doreste sa o adjudece la rata dobanzii finale a licitatiei; se
admit oferte de cumparare necompetitive intr-o pondere de 10% din totalul
emisiunilor anuntate.
Dobanzile se vor calcula si plati anual la datele de:
_____________________________________________
Cod ISIN 2005 2006 2007
_____________________________________________
RO0406DBN0J6 11 iulie 10 iulie
RO0407DBN0K3 18 iulie 17 iulie 16 iulie
_____________________________________________
conform urmatoarei formule:
z
D = V x d x -------------,
365 sau 366
unde:
D = dobanda (cuponul);
V = valoarea nominala totala;
d = rata dobanzii (exprimata cu doua zecimale);
z = numarul de zile pentru care se calculeaza dobanda;
366 = zile pentru anul bisect.
Fiecare oferta va fi de minimum 100.000.000 lei.
Valoarea nominala individuala a unei obligatiuni de stat cu dobanda este de
100.000.000 lei.
Art. 4
Obligatiunile de stat cu dobanda pot fi cumparate de catre intermediarii
pietei primare, care vor depune oferte atat in cont propriu, cat si in contul
clientilor persoane juridice si fizice.
Obligatiunile de stat cu dobanda sus-mentionate nu se adreseaza persoanelor
nerezidente in Romania.
Art. 5
Ofertele de cumparare se depun la Banca Nationala a Romaniei, agentul de
plata, inregistrare si transfer al Ministerului Finantelor Publice, in ziua
licitatiei, pana la ora 12,00.
Art. 6
Rezultatul licitatiei se va stabili in aceeasi zi, la sediul Bancii
Nationale a Romaniei, de catre comisia de licitatie constituita in acest scop
si va fi dat publicitatii.
Art. 7
Plata obligatiunilor de stat cu dobanda se va face la data emisiunii, prin
debitarea contului cumparatorului, deschis la Banca Nationala a Romaniei, cu
suma reprezentand valoarea nominala totala a obligatiunilor de stat cu dobanda.
Art. 8
Rascumpararea obligatiunilor de stat cu dobanda se va face la data
scadentei, prin creditarea contului detinatorului cu suma reprezentand valoarea
nominala totala a acestora plus dobanda aferenta. Daca data la care trebuie
efectuata una dintre platile aferente titlului de stat este o zi de sarbatoare
sau o zi nelucratoare, plata se va face in urmatoarea zi lucratoare, fara
obligarea la dobanzi moratorii. Titlurile de stat care se regasesc in aceasta
situatie vor ramane in proprietatea detinatorului inregistrat si nu pot fi
tranzactionate.
Art. 9
Regimul fiscal al titlurilor de stat prevazute la art. 1 este reglementat
de legislatia in vigoare.
ANEXA 3
PROSPECTUL DE EMISIUNE
al obligatiunilor de stat cu dobanda indexata cu indicele preturilor de consum
Art. 1
In vederea finantarii si refinantarii datoriei publice interne in luna
iulie 2004 si asigurarii sumelor necesare punerii in aplicare a prevederilor
Ordonantei de urgenta a Guvernului nr. 37/2004 privind masuri de diminuare a
arieratelor din economie, Ministerul Finantelor Publice anunta lansarea unei
emisiuni de obligatiuni de stat cu dobanda indexata cu indicele preturilor de
consum, astfel:
________________________________________________________________________________
Cod ISIN Data Data Data Nr. Valoarea
licitatiei emisiunii scadentei de emisiunii
zile (lei)
________________________________________________________________________________
RO0409DBN0L9 22 iulie 2004 26 iulie 2004 26 iulie 2009 1.826
300.000.000.000
________________________________________________________________________________
Ministerul Finantelor Publice isi rezerva dreptul ca valorile imprumutate
aferente seriei sa fie majorate sau micsorate pana la anularea emisiunii, in
functie de necesitatile de finantare ale contului curent general al Trezoreriei
Statului si de nivelul marjei inregistrate la data licitatiei.
Art. 2
Metoda de vanzare este licitatia, care va avea loc la data mentionata in
tabelul de mai sus, iar adjudecarea se va face in functie de nivelul marjei,
licitata in forma procentuala, calculata cu doua zecimale, de catre
intermediarii pietei primare, dupa metoda cu pret uniform.
Art. 3
Ofertele de cumparare sunt competitive si necompetitive si vor cuprinde:
- in cazul ofertei de cumparare competitive, participantul va indica
numarul titlurilor de stat, valoarea nominala si nivelul marjei; se admite
defalcarea valorii totale in maximum 5 transe valorice la rate diferite ale
marjei;
- in cazul ofertei de cumparare necompetitive, participantul va indica
valoarea pe care doreste sa o adjudece la marja finala a licitatiei; se admit
oferte de cumparare necompetitive intr-o pondere de 10% din totalul emisiunilor
anuntate.
Dobanzile se vor calcula si plati semianual la datele de 26 ianuarie si 26
iulie 2005, 2006, 2007, 2008 si 2009, conform urmatoarei formule:
z
D = V x d x -----,
365
unde:
D = dobanda (cuponul);
V = valoarea nominala totala;
z = numarul de zile pentru care se calculeaza dobanda;
d = rata dobanzii, exprimata procentual cu sase zecimale, pentru fiecare
perioada de calcul a cuponului, calculata ca produs anualizat al celor 6 indici
ai preturilor de consum lunari din lunile mai - octombrie (pentru cuponul din
luna ianuarie) si noiembrie - aprilie (pentru cuponul din luna iulie) plus o
marja M si se va determina pentru fiecare perioada dupa formula:
365
d = ----- [PI(IPCi/100) - 1] x 100 + M,
z
unde:
i = mai - octombrie (pentru cuponul din luna ianuarie), respectiv
i = noiembrie - aprilie (pentru cuponul din luna iulie);
IPCi = indicele preturilor de consum fata de luna precedenta din lunile mai
- octombrie (pentru cuponul din luna ianuarie) si noiembrie - aprilie (pentru
cuponul din luna iulie), publicat de Institutul National de Statistica; va fi
luat in considerare indicele lunar, indiferent de data din luna la care are loc
emisiunea.
Informatii legate de indicele preturilor de consum pot fi consultate la
adresa de Internet http://www.insse.ro/comr.htm;
M = marja, exprimata procentual, reprezinta elementul in functie de care se
va face clasificarea ofertelor.
Fiecare oferta va fi de minimum 100.000.000 lei.
Valoarea nominala individuala a unei obligatiuni de stat cu dobanda
indexata cu indicele preturilor de consum este de 100.000.000 lei.
Art. 4
Obligatiunile de stat cu dobanda indexata cu indicele preturilor de consum
pot fi cumparate de catre intermediarii pietei primare, care vor depune oferte
atat in cont propriu, cat si in contul clientilor persoane juridice si fizice.
Obligatiunile de stat cu dobanda indexata cu indicele preturilor de consum
nu pot fi cumparate de persoanele nerezidente in Romania.
Art. 5
Ofertele de cumparare se depun la Banca Nationala a Romaniei, agentul de
plata, inregistrare, transfer si decontare al Ministerului Finantelor Publice,
in ziua licitatiei, pana la ora 12,00.
Art. 6
Rezultatul licitatiei se va stabili in aceeasi zi, la sediul Bancii
Nationale a Romaniei, de catre comisia de licitatie constituita in acest scop
si va fi dat publicitatii.
Art. 7
Plata obligatiunilor de stat cu dobanda indexata cu indicele preturilor de
consum se va face la data emisiunii, prin debitarea contului cumparatorului,
deschis la Banca Nationala a Romaniei, cu suma reprezentand valoarea nominala
totala a acestora.
Art. 8
Rascumpararea obligatiunilor de stat cu dobanda indexata cu indicele
preturilor de consum se va face la data scadentei, prin creditarea contului
detinatorului cu suma reprezentand valoarea nominala totala a acestora plus
dobanda aferenta. Daca data la care trebuie efectuata una dintre platile
aferente titlului de stat este o zi de sarbatoare sau o zi nelucratoare, plata
se va face in urmatoarea zi lucratoare, fara obligarea la dobanzi moratorii.
Titlurile de stat care se regasesc in aceasta situatie vor ramane in proprietatea
detinatorului inregistrat si nu pot fi tranzactionate.
Art. 9
Regimul fiscal al titlurilor de stat prevazute la art. 1 este reglementat
de legislatia in vigoare.