ORDIN
Nr. 3 din 24 februarie 1998
pentru aprobarea Regulamentului nr. 3/1998 privind autorizarea si exercitarea
intermedierii de valori mobiliare
ACT EMIS DE: COMISIA NATIONALA A VALORILOR MOBILIARE
ACT PUBLICAT IN: MONITORUL OFICIAL NR. 114 din 16 martie 1998
In conformitate cu prevederile art. 81, 82, 83 si 84 din Legea nr. 52/1994
privind valorile mobiliare si bursele de valori,
avand in vedere dispozitiile art. 6 si 13 din aceeasi lege,
in temeiul Hotararii Parlamentului Romaniei nr. 17 din 5 octombrie 1994,
Presedintele Comisiei Nationale a Valorilor Mobiliare emite urmatorul
ordin:
Art. 1
Pe data prezentului ordin se aproba Regulamentul nr. 3/1998 privind
autorizarea si exercitarea intermedierii de valori mobiliare si se dispune
publicarea lui in Monitorul Oficial al Romaniei.
Art. 2
Departamentul reglementarea pietei si intermediere financiara si
Secretariatul general vor asigura aducerea la indeplinire a prevederilor prezentului
ordin.
PRESEDINTELE
COMISIEI NATIONALE A VALORILOR MOBILIARE,
prof. univ. dr. STEFAN BOBOC
ANEXA 1
REGULAMENTUL Nr. 3/1998
privind autorizarea si exercitarea intermedierii de valori mobiliare
CAP. 1
Dispozitii generale
Art. 1
Prezentul regulament stabileste, in conformitate cu art. 6 si 14 alin. 1
lit. e) din Legea nr. 52/1994 privind valorile mobiliare si bursele de valori,
norme cu privire la desfasurarea activitatilor de intermediere de valori
mobiliare pe piete organizate si supravegheate de Comisia Nationala a Valorilor
Mobiliare, denumita in continuare C.N.V.M.
Art. 2
In sensul prezentului regulament, expresiile de mai jos au urmatoarele
semnificatii:
1. Agent pentru valori mobiliare este o persoana fizica legal autorizata
care, actionand ca reprezentant exclusiv al unei societati de valori mobiliare,
executa ordine de vanzare si/sau de cumparare de valori mobiliare in numele si
pe contul acelei societati.
2. Asociatia Nationala a Societatilor de Valori Mobiliare (A.N.S.V.M.) este
o organizatie profesionala neguvernamentala, independenta, nonprofit, cu
personalitate juridica, care este constituita pe termen nelimitat, careia
C.N.V.M. i-a acordat competente de autoreglementare si care s-a infiintat in
scopul promovarii institutiilor pietei de capital si al ridicarii standardelor
profesionale specifice activitatii de intermediere de valori mobiliare.
3. Capital net reprezinta diferenta dintre valoarea actualizata si
ponderata a activelor pietei de valori mobiliare detinute de firma si datoriile
totale ale societatii.
4. Client este persoana fizica sau juridica de la care sau in contul careia
societatea de valori mobiliare a primit, a dobandit sau detine fonduri sau
valori mobiliare in baza unui contract.
5. Contract de compensare este acel contract incheiat intre o societate de
valori mobiliare care nu este membra a unei societati de depozitare si o
societate de valori mobiliare membra a unei societati de depozitare (societate
de compensare), care da posibilitatea celei dintai sa efectueze
compensarea/decontarea pentru tranzactiile sale.
6. Formator de piata pentru o anumita valoare mobiliara este acea societate
de valori mobiliare autorizata de C.N.V.M. si inregistrata la A.N.S.V.M., care
actioneaza in nume propriu si ofera cotatii ferme pentru vanzarea si/sau
cumpararea pachetelor de valori mobiliare, asa cum este stabilit prin normele
care reglementeaza piata RASDAQ.
7. Grad de indatorare reprezinta raportul dintre datoriile totale ale
societatii (din care se scad fondurile clientilor, aflate in conturi separate)
si capitalul net.
8. Intermediar pentru valori mobiliare este persoana juridica legal
autorizata de C.N.V.M. sa exercite intermedierea de valori mobiliare cu titlu
profesional, ca fapt de comert, fie in cont propriu (dealer), fie in contul
unor terti (broker), denumita in continuare societate de valori mobiliare
(S.V.M.).
9. Intermediere de valori mobiliare este o activitate realizata de persoane
autorizate conform legii, constand in cumpararea si/sau vanzarea de valori
mobiliare ori drepturi aferente lor sau derivand din acestea, precum si din
operatiuni conexe sau accesorii autorizate de C.N.V.M.
10. Oficiul pentru incadrarea in prevederile legale, denumit in continuare
O.P.L., este un compartiment din cadrul unei S.V.M., responsabil de asigurarea
respectarii legilor, regulamentelor pietei de capital, precum si a normelor
interne de catre societate si angajatii sai. Persoanele (persoana) incadrate in
O.P.L. reglementarilor C.N.V.M.
11. Ordin este cererea de a vinde sau de a cumpara o anumita valoare
mobiliara.
12. Organism de autoreglementare (OAR) este acea organizatie profesionala
care activeaza pe piata de capital in baza unor reguli si competente
recunoscute de C.N.V.M. si care are ca obiectiv respectarea de catre membrii
sai a reglementarilor C.N.V.M. si a propriilor reguli.
13. Piata lichida se refera la o piata recunoscuta de C.N.V.M., in care
valoarea actualizata a unei valori mobiliare poate fi determinata, iar plata
pentru valoarea mobiliara vanduta poate fi incasata prompt si in conditii de
siguranta. Daca valoarea actualizata nu poate fi determinata, inseamna ca nu
exista o piata lichida pentru acea valoare mobiliara si ea nu poate fi inclusa
ca activ al pietei de valori mobiliare in scopul calcularii capitalului net.
14. RASDAQ este o piata organizata, care functioneaza pe baza autorizarii
C.N.V.M. si sub supravegherea C.N.V.M. si A.N.S.V.M., bazata pe concurenta
dintre diversi formatori de piata.
15. Publicitatea reprezinta difuzarea oricarei informatii de larga audienta
prin mijloace de comunicare in masa, cum ar fi ziare, reviste, radio,
televiziune, telecomunicatii, sau prin alte mijloace scrise si audio de
promovare destinate clientilor sau publicului larg.
16. Valoarea actualizata a activelor pietei de valori mobiliare
tranzactionate pe o piata recunoscuta de C.N.V.M. se calculeaza diferentiat
pentru Bursa de Valori Bucuresti si RASDAQ, astfel:
- pentru Bursa de Valori Bucuresti: pretul de inchidere al valorii
mobiliare respective din ultima sedinta de tranzactionare (daca in ultimele
doua saptamani a avut loc o tranzactie);
- pentru RASDAQ: valoarea celui mai mare pret ferm de cumparare afisat de
formatorii de piata, iar daca nu exista formatori de piata pentru acea valoare
mobiliara, se va considera pretul la care a fost executata ultima tranzactie
(daca in ultimele doua saptamani a avut loc o tranzactie), iar nu cotatia
indicativa.
CAP. 2
Conditiile si procedurile de autorizare a societatilor de valori mobiliare
(S.V.M.)
Art. 3
Intermedierea de valori mobiliare se realizeaza numai pe piete organizate,
care au fost infiintate si functioneaza conform autorizarii si sub
supravegherea C.N.V.M. Activitatile de intermediere vor fi desfasurate numai de
catre societatile de valori mobiliare ale unui organism de autoreglementare.
Art. 4
Activitatile de intermediere pentru care C.N.V.M. poate acorda autorizatie
unei societati de valori mobiliare includ:
a) vanzarea si cumpararea de valori mobiliare pe contul clientilor;
b) vanzarea si cumpararea de valori mobiliare pe cont propriu;
c) garantarea plasamentului valorilor mobiliare cu ocazia ofertelor primare
sau secundare;
d) transmiterea ordinelor clientilor in scopul executarii lor prin alti
intermediari autorizati;
e) detinerea de fonduri si/sau de valori mobiliare ale clientilor in scopul
executarii ordinelor privind respectivele valori mobiliare;
f) administrarea conturilor de portofolii individuale de valori mobiliare
ale clientilor;
g) pastrarea de fonduri si/sau de valori mobiliare ale clientilor in scopul
si in cursul administrarii portofoliilor acestora sau in alte scopuri
autorizate in mod expres prin reglementarile C.N.V.M.;
h) acordarea de credite pentru finantarea tranzactiilor clientilor in
limita unui plafon stabilit de Banca Nationala a Romaniei, cu acordul C.N.V.M.;
i) alte activitati de intermediere sau legate de intermediere, autorizate
de C.N.V.M., cum ar fi:
1. desfasurarea activitatii de formator de piata;
2. distribuirea titlurilor de participare ale fondurilor deschise de
investitii;
3. activitati conexe activitatii de intermediere de valori mobiliare,
printre care:
a) asistenta si evaluarea economica a societatilor comerciale in vederea
stabilirii politicii de investitii;
b) elaborarea documentatiei in vederea majorarii capitalului social sau/si
finantarii prin plasament privat sau/si oferta publica de vanzare a valorilor
mobiliare;
4. activitatea de agent de compensare si depozitare, cu exceptia eliberarii
si primirii de fonduri banesti pe baza instructiunilor primite de la o
societate de compensare, decontare si depozitare in scopul decontarii
tranzactiilor.
Art. 5
In vederea obtinerii autorizatiei de la C.N.V.M., S.V.M. trebuie sa
indeplineasca urmatoarele conditii:
1. sa fie persoana juridica romana legal infiintata ca societate pe actiuni
in conformitate cu prevederile Legii nr. 31/1990 privind societatile
comerciale, republicata;
2. capitalul social sa fie constituit din actiuni nominative cu drept de
vot, fiecare actiune conferind detinatorilor drepturi egale; pot fi emise si
categorii de actiuni care confera titularilor lor drepturi diferite, numai in
conditiile actului constitutiv;
3. in momentul inregistrarii cererii de autorizare sa faca dovada unui
minim de capital subscris si integral varsat, care trebuie sa fie in proportie
de cel putin 75% in numerar; restul de 25% poate fi aport in natura, constand
in active corporale destinate exclusiv activitatii societatii;
4. obiectul de activitate al societatii sa fie exclusiv intermedierea de
valori mobiliare;
5. sa dispuna de un spatiu corespunzator desfasurarii activitatii de
intermediere;
6. societatea sau actionarii ei semnificativi sa nu detina nici un fel de
participare, de orice fel ar fi aceasta, intr-o alta societate de valori
mobiliare. Membrii consiliului de administratie sau ai comitetului de directie,
precum si agentii pentru valori mobiliare ai societatii pot detine actiuni
intr-o alta societate de valori mobiliare, numai daca aceasta este deschisa si
are actiunile inscrise la cota intr-o bursa de valori si numai cu conditia ca
detinerile lor individuale si cumulate sa nu depaseasca 5%, respectiv 20% din
capitalul subscris al unei astfel de societati de valori mobiliare, precum si
cu conditia sa nu fie alesi in conducerea altei societati de valori mobiliare.
Sotul, rudele pana la gradul al doilea inclusiv, precum si afinii de gradul
intai ai actionarilor cu pozitie de control, ai membrilor consiliului de
administratie sau ai comitetului de directie, precum si ai agentilor pentru
valori mobiliare ai societatii nu pot detine functii de conducere si nu pot fi
actionari semnificativi intr-o alta societate de valori mobiliare.
De asemenea, societatea, membrii consiliului de administratie si ai
conducerii executive, precum si agentii ei de valori mobiliare nu pot detine
mai mult de 5% din capitalul unei societati de administrare de investitii;
7. consiliul de administratie sa fie format din cel putin 3 membri, cu o
vechime de minimum 3 ani intr-unul dintre domeniile: financiar, juridic,
bancar, economic sau al afacerilor.
Art. 6
(1) Capitalul minim subscris si integral varsat va fi de:
1. 300.000.000 lei pentru societatile de valori mobiliare care desfasoara
activitatile prevazute la art. 4 lit. a), d), e), i) 2 si i) 3;
2. 600.000.000 lei pentru societatile de valori mobiliare care desfasoara
activitatile prevazute la art. 4 lit. a), b), d), e), f), g), i) 2, i) 3 si i)
4;
3. 900.000 000 lei pentru societatile de valori mobiliare care desfasoara
activitatile prevazute la art. 4 lit. a), b), d), e), f), g), i) 1, i) 2, i) 3
si i) 4;
4. 1.800.000.000 lei pentru societatile de valori mobiliare care desfasoara
activitatile prevazute la art. 4 lit. a), b), c), d), e), f), g), h), i) 1, i)
2, i) 3 si i) 4.
(2) In situatia in care C.N.V.M. va autoriza alte activitati de
intermediere de valori mobiliare decat cele prevazute la art. 4 lit. a)-i), va
stabili nivelul minim necesar al capitalului.
Art. 7
Autorizarea unei societati comerciale ca societate de valori mobiliare in
conformitate cu art. 35 alin. 1 din Legea nr. 52/1994 se va face parcurgandu-se
urmatoarele etape:
1. avizul de principiu, eliberat in scopul inmatricularii la oficiul
registrului comertului. Pentru obtinerea acestuia se vor depune la Registratura
C.N.V.M. urmatoarele documente:
a) o cerere standard de autorizare (anexa nr. 1);
b) actul constitutiv autentificat, in copie legalizata;
c) copia de pe extrasul de cont care dovedeste varsarea capitalului in
numerar;
d) raportul de evaluare pentru aportul in natura, in copie legalizata;
2. autorizarea provizorie ca S.V.M. Reprezentantul legal al societatii va
depune la Registratura C.N.V.M. urmatoarele documente:
a) o cerere standard de autorizare (anexa nr. 1);
b) copie de pe avizul de principiu eliberat de C.N.V.M.;
c) incheierea judecatorului delegat pe langa oficiul registrului comertului
de autorizare a constituirii S.V.M. si de inscriere in registru;
d) copie de pe certificatul de inmatriculare la oficiul registrului
comertului;
e) documente care sa probeze ca sediul S.V.M. se afla in folosirea
exclusiva a acesteia;
f) pentru fiecare dintre membrii consiliului de administratie, ai
comitetului de directie si pentru fiecare cenzor, urmatoarele documente:
- curriculum vitae;
- certificat de cazier judiciar, eliberat cu cel mult 3 luni anterior
depunerii cererii de autorizare provizorie;
- declaratie sub semnatura autografa in care sa specifice ca nu incalca
prevederile Legii nr. 31/1990, republicata, prevederile Legii nr. 52/1994 si ale
reglementarilor legale in vigoare in legatura cu intermedierea de valori
mobiliare;
g) structura organizatorica si regulamentul de ordine interioara ale
S.V.M.;
h) declaratie din partea reprezentantului legal al S.V.M. ca aceasta
indeplineste conditiile prevazute la art. 5 din prezentul regulament;
3. autorizarea definitiva, eliberata in scopul desfasurarii activitatii de
intermediere. Pentru obtinerea autorizatiei, S.V.M. va depune la Registratura
C.N.V.M. urmatoarele documente:
a) o cerere standard de autorizare (anexa nr. 1);
b) avizul Bursei de Valori Bucuresti si/sau RASDAQ ca a trecut testele
tehnice pentru a opera pe pietele respective;
c) numele persoanei/persoanelor din O.P.L., cu specificarea
responsabilitatilor stabilite prin reglementarile C.N.V.M. si regulile proprii.
In plus, S.V.M. va face dovada ca dispune de o dotare tehnica
corespunzatoare desfasurarii activitatii de intermediere de valori mobiliare si
va avea cel putin doi agenti de valori mobiliare, autorizati de C.N.V.M.
conform prevederilor prezentului regulament.
Art. 8
(1) C.N.V.M. va elibera avizul de principiu in termen de 10 zile de la data
depunerii documentelor prevazute la art. 7 pct. 1.
(2) C.N.V.M. va decide cu privire la autorizarea provizorie a S.V.M. in
termen de cel mult 30 de zile de la data depunerii documentelor prevazute la
art. 7 pct. 2 si va trimite OAR cate un exemplar al autorizatiei provizorii a
S.V.M.
(3) C.N.V.M. va decide cu privire la autorizarea definitiva a S.V.M. in
termen de cel mult 60 de zile de la data depunerii documentelor prevazute la
art. 7 pct. 3.
(4) Eliberarea autorizatiei definitive a S.V.M. se va face sub conditia
prezentarii dovezii achitarii in contul C.N.V.M. a taxei de autorizare, care va
fi actualizata anual in functie de rata inflatiei. Taxa de autorizare va fi de:
- 3.000.000 lei pentru S.V.M. prevazute la art. 6 alin. (1) pct. 1;
- 6.000.000 lei pentru S.V.M. prevazute la art. 6 alin. (1) pct. 2;
- 9.000.000 lei pentru S.V.M. prevazute la art. 6 alin. (1) pct. 3;
- 18.000.000 lei pentru S.V.M. prevazute la art. 6 alin. (1) pct. 4.
(5) Orice modificari care apar in anexa nr. 1 vor fi aduse la cunostinta
C.N.V.M. in termen de 48 de ore, prin reactualizarea anexei si inaintarea
documentelor justificative. Anual, S.V.M. vor transmite C.N.V.M., pana cel
tarziu la data de 31 ianuarie, anexa nr. 1 reactualizata, daca apar modificari
fata de documentele depuse initial.
Art. 9
(1) In vederea retragerii autorizatiei definitive de a efectua activitati
de intermediere, S.V.M. va depune o cerere standard de renuntare la autorizatie
(anexa nr. 2).
(2) Cererea va trebui sa fie insotita de avizul organismului de
autoreglementare la care societatea de valori mobiliare este membra si din care
doreste sa se retraga.
(3) C.N.V.M. va decide cu privire la retragerea autorizatiei in cel mult 30
de zile de la data inregistrarii cererii. Daca inainte de a emite decizia de
retragere a autorizatiei, C.N.V.M. a impus sanctiuni ca urmare a incalcarii
unor prevederi ale Legii nr. 52/1994 sau ale regulamentelor C.N.V.M., termenul
de 30 de zile se prelungeste pana cand C.N.V.M. considera ca este necesar si nu
se incalca cerintele de protectie a investitorilor.
(4) C.N.V.M. va trimite organismului de autoreglementare respectiv un
exemplar al deciziei de retragere a autorizatiei S.V.M.
Art. 10
Documentele mentionate la art. 7 si 9 se vor prezenta la Registratura
C.N.V.M. intr-un exemplar, in forma dactilografiata. In situatia in care
documentele sunt incomplete, ilizibile sau incorecte, termenele specificate la
art. 8 si 9 vor curge de la data depunerii ultimului document in forma
solicitata.
Art. 11
In intelesul prezentului regulament, prin active ale pietei de valori
mobiliare se intelege:
a) sume in cont curent la bancile comerciale si in numerar;
b) certificate de depozit;
c) depozite la termen si alte instrumente care evidentiaza depuneri la
banci comerciale; depozite constituite la bancile comerciale aflate sub
supravegherea Bancii Nationale a Romaniei;
d) titluri de stat; titluri emise de autoritati ale administratiei publice
locale;
e) valori mobiliare care au facut obiectul unei oferte publice,
tranzactionate pe piete recunoscute de C.N.V.M., pentru care exista o piata
lichida;
f) valori mobiliare pentru care oferta publica este in derulare, pe durata
prevazuta in prospectul de emisiune aprobat de C.N.V.M.;
g) actiunile Societatii Nationale de Compensare, Decontare si Depozitare si
ale registrelor independente;
h) titlurile de participare la fondurile mutuale;
i) sume datorate de clienti pentru valorile mobiliare cumparate in numele
lor;
j) depozite la o societate depozitara inregistrata la C.N.V.M.;
k) fonduri de garantare constituite conform reglementarilor specifice
fiecarei piete;
l) depozite la o alta societate de valori mobiliare, in baza unui contract
de compensare aprobat de C.N.V.M.;
m) alte active pe care C.N.V.M. le poate include in aceasta categorie prin
reglementarile sale.
Art. 12
Coeficientii de risc care se aplica activelor pietei de valori mobiliare
enumerate la art. 11 in scopul calcularii capitalului net sunt:
a) sumele in cont curent la bancile comerciale, 0%;
b) certificate de depozit, 20%;
c) depozite la termen constituite la bancile comerciale si alte instrumente
care evidentiaza depuneri la banci comerciale, 5%; depozite constituite la
bancile comerciale aflate sub supravegherea Bancii Nationale a Romaniei, 95%;
d) valoarea actualizata a titlurilor de stat, 2%; valoarea actualizata a
titlurilor emise de autoritati ale administratiei publice locale, 10%;
e) 1. valoarea actualizata a valorilor mobiliare emise de societatile
comerciale care au facut obiectul unei oferte publice, tranzactionate pe piete
recunoscute de C.N.V.M. si pentru care exista o piata lichida, 30%; daca
valoarea actualizata a actiunilor sau obligatiunilor unei singure societati
comerciale reprezinta mai mult de 20% din totalul activelor pietei de valori mobiliare
ale societatii de valori mobiliare respective, 50%;
2. valoarea actualizata a actiunilor si obligatiunilor apartinand
societatilor comerciale pentru care societatea de valori mobiliare desfasoara
activitatea de formator de piata - 20%;
f) valoarea actualizata a valorilor mobiliare pentru care oferta publica
este in derulare, 40%; dupa aplicarea coeficientului de risc, din suma obtinuta
se scade marja de intermediere in cazul plasamentului garantat;
g) actiuni ale Societatii Nationale de Compensare, Decontare si Depozitare
si ale Registrelor Independente ale Actionarilor, 30%;
h) titluri de participare la fondurile mutuale, 25%; daca valoarea totala a
titlurilor de participare la un singur fond mutual reprezinta mai mult de 20%
din totalul activelor pietei de valori mobiliare ale societatii de valori
mobiliare, 50%;
i) sume datorate de clienti pentru valorile mobiliare cumparate in numele
lor:
- in termen de 3 zile lucratoare de la data tranzactionarii, 0%;
- dupa cele 3 zile, valorile mobiliare cumparate in numele clientului pot
trece in contul societatii, aplicandu-li-se coeficientul de risc corespunzator
[conform art. 12 lit. e)];
j) depozite la o societate depozitara inregistrata la C.N.V.M., 8%;
k) fonduri de garantare constituite conform reglementarilor specifice
fiecarei piete, 8%;
l) depozite la o alta societate de valori mobiliare, in baza unui contract
de compensare aprobat de C.N.V.M., 2%;
m) alte active pe care C.N.V.M. le poate include in aceasta categorie -
coeficientii de risc care vor fi determinati de catre C.N.V.M. prin
reglementari ulterioare.
Art. 13
In cursul desfasurarii activitatii, S.V.M. trebuie sa indeplineasca
urmatoarele conditii:
1. sa mentina un nivel minim al capitalului net, dupa cum urmeaza:
- pentru societatile prevazute la art. 6 alin. (1) pct. 1 - 75.000.000 lei;
- pentru societatile prevazute la art. 6 alin. (1) pct. 2 - 150.000.000
lei;
- pentru societatile prevazute la art. 6 alin. (1) pct. 3 - 225.000.000 lei
si, in plus, pentru fiecare valoare mobiliara pentru care actioneaza ca
formator de piata - 2.000.000 lei; in cazul formatorilor de piata, pentru mai
mult de 100 de valori mobiliare - 425.000.000 lei;
- pentru societatile prevazute la art. 6 alin. (1) pct. 4 - 450.000.000
lei;
2. sa mentina un grad de indatorare de maximum 15 la 1.
Art. 14
Daca, dupa autorizarea definitiva de catre C.N.V.M., S.V.M. nu mai
indeplineste vreuna dintre conditiile prevazute la art. 5, reprezentantul legal
al societatii si O.P.L. trebuie sa raporteze despre aceasta situatie C.N.V.M.
in termen de 48 de ore.
CAP. 3
Conditiile si procedurile de autorizare a agentilor de valori mobiliare
Art. 15
Nici o persoana fizica nu se va angaja in intermedierea de valori mobiliare
fara a detine autorizatie din partea C.N.V.M.
Art. 16
Agentul de valori mobiliare nu poate desfasura activitati de intermediere
de valori mobiliare in numele si pe contul sau.
Art. 17
Pentru a fi autorizat, agentul de valori mobiliare trebuie sa indeplineasca
urmatoarele conditii:
1. sa fie angajat si reprezentant exclusiv al unei societati de valori
mobiliare;
2. sa aiba cel putin studii medii;
3. sa fie absolvent al unei forme de pregatire si testare recunoscute de
C.N.V.M.;
4. sa nu detina actiuni intr-o alta societate de valori mobiliare, decat in
conditiile prevazute de Legea nr. 52/1994;
5. sa nu fie actionar semnificativ, membru al consiliului de administratie
sau al personalului de conducere al unei societati comerciale care se afla in
una dintre fazele procedurii de faliment sau in cele premergatoare acesteia;
6. in calitate de agent pentru valori mobiliare, sa nu fi fost exclus de pe
o piata recunoscuta de catre C.N.V.M.;
7. sa nu fi fost sanctionat de C.N.V.M. cu interzicerea exercitarii
oricarei activitati profesionale reglementate de Legea nr. 52/1994;
8. sa nu aiba antecedente penale.
Art. 18
In vederea autorizarii unei persoane fizice ca agent de valori mobiliare,
societatea de valori mobiliare, prin reprezentantul sau legal, va depune o
cerere la C.N.V.M., care va cuprinde: numele, prenumele si calitatea de angajat
al solicitantului, precum si denumirea societatii de valori mobiliare unde
solicitantul urmeaza sa fie angajat.
Art. 19
Cererea, in forma prezentata la art. 18, va fi insotita de urmatoarele
documente:
1. acte de studii;
2. declaratie pe propria raspundere de indeplinire a conditiilor prevazute
la art. 5 pct. 6 si la art. 17 din prezentul regulament si de respectare a
prevederilor Legii nr. 52/1994, ale regulamentelor C.N.V.M. si ale OAR
corespunzator, avizata de O.P.L. (anexa nr. 3);
3. certificat de cazier judiciar, eliberat cu cel mult 3 luni anterior
depunerii cererii;
4. dovada promovarii testului recunoscut de C.N.V.M. pentru agentii de
valori mobiliare.
Art. 20
(1) C.N.V.M. va decide cu privire la autorizarea solicitantului, in termen
de cel mult 30 de zile de la data primirii cererii, insotita de documentele
mentionate la art. 18 si 19.
(2) Eliberarea autorizatiei de agent de valori mobiliare se va face sub
conditia prezentarii dovezii achitarii in contul C.N.V.M a taxei de autorizare
de 150.000 lei, actualizata anual in functie de rata inflatiei.
Art. 21
(1) Dupa autorizarea de catre C.N.V.M., agentii de valori mobiliare vor
participa la pregatirea continua, in forma si structurile de pregatire si
testare recunoscute de C.N.V.M.
(2) Daca, dupa autorizarea de catre C.N.V.M., agentul de valori mobiliare a
incalcat vreuna dintre prevederile art. 17, O.P.L. si S.V.M. trebuie sa
raporteze despre aceasta situatie C.N.V.M. in termen de 48 de ore.
CAP. 4
Obligatiile S.V.M. fata de clienti
Art. 22
Clientul va avea acces la informatiile generale despre S.V.M., referitoare
la: activitatile pe care societatea este autorizata sa le desfasoare,
comisioanele si alte cheltuieli legate de serviciile pe care aceasta le pune la
dispozitie clientului, ultimul bilant contabil anual si/sau semestrial, sediul
central si toate filialele, precum si persoana de legatura din cadrul S.V.M. de
la care clientul poate obtine informatii in legatura cu conturile sale sau cu
societatea. S.V.M. are obligatia de a pune la dispozitie aceste informatii la
sediul sau. Modificarile intervenite in legatura cu comisioanele si celelalte
cheltuieli trebuie sa fie aduse la cunostinta clientului in cel mult 5 zile.
Art. 23
(1) S.V.M. are datoria de a executa ordinele clientilor la cel mai bun
pret, in conditiile date ale pietei.
(2) Inainte de a negocia o anumita valoare mobiliara in cont propriu sau in
contul unui actionar semnificativ al S.V.M., al unui membru al consiliului de
administratie sau al unui angajat al sau, S.V.M. trebuie sa execute ordinele
primite de la clienti pentru acea valoare mobiliara, la acelasi pret sau la un
pret mai bun, in cazul unui ordin limita.
(3) In situatia in care clientul nu avanseaza banii sau titlurile necesare
inaintea efectuarii tranzactiei, societatea are dreptul sa refuze executarea
ordinului.
(4) In situatia in care clientul nu avanseaza banii sau titlurile necesare
in termen de 3 zile de la data tranzactiei, societatea de valori mobiliare:
1. poate vinde valorile mobiliare pe care clientul le cumpara si pentru
care nu avanseaza banii necesari; sau
2. poate cumpara valorile mobiliare necesare pentru incheierea tranzactiei,
in cazul in care clientul care vinde valori mobiliare nu le-a avansat.
Art. 24
(1) S.V.M., prin agentul sau, poate face recomandari legate de
tranzactionare clientilor actuali sau potentiali, numai daca dispune de
informatii financiare si de alte documente accesibile publicului, cu privire la
valoarea mobiliara care face obiectul recomandarii. In acest caz, va preciza
clientului daca tranzactioneaza in calitate de dealer pentru valoarea mobiliara
care face obiectul recomandarii si daca, in mod obisnuit, societatea este
formator de piata pentru respectiva valoare mobiliara; de asemenea, nu are voie
sa garanteze in nici un fel performantele valorii mobiliare respective.
(2) Pentru a dobandi autoritate discretionara asupra portofoliului de
valori mobiliare al unui client, S.V.M. are obligatia de a obtine autorizatie
pentru cont discretionar din partea clientului, de a transmite acestuia o informare
despre existenta riscului asupra capitalului investit si de a preciza ca
performantele trecute nu reprezinta garantii ale performantelor viitoare.
Art. 25
Societatilor de valori mobiliare si agentilor lor le este interzis sa-si
exercite atributiile in cazul aparitiei unui conflict de interese; ei vor
notifica aceasta situatie clientului, in cel mai scurt timp. Conform
prezentului articol, conflictul de interese se defineste fie ca situatie creata
ca urmare a angajamentelor deja luate fata de alti clienti, fie ca situatie in
care S.V.M. controleaza, este controlata sau se afla sub acelasi control cu
emitentul valorilor mobiliare pentru care aceasta desfasoara activitati de
intermediere. In sensul prezentului articol, controlul se defineste printr-o
participare de peste 10 procente la capitalul societatii.
Art. 26
Dupa efectuarea unei tranzactii, exceptand situatia in care aceasta implica
cumpararea sau vanzarea de titluri de participare ale fondurilor deschise de
investitii, S.V.M. va confirma, in scris, clientului executarea ordinului nu
mai tarziu de doua zile lucratoare dupa ce a avut loc decontarea. Confirmarea
trebuie sa indice cel putin:
1. calitatea de dealer sau de broker, in care S.V.M. actioneaza pentru
valoarea mobiliara respectiva;
2. comisionul aferent, precum si alte sume pe care S.V.M. le-a primit sau
le va primi de la respectivul client pentru tranzactiile efectuate;
3. data la care s-a efectuat tranzactia, denumirea, pretul si numarul de
valori mobiliare cumparate sau vandute de client.
Art. 27
O societate de valori mobiliare va depozita fondurile primite de la clienti
in vederea executarii unei tranzactii pe durata unei zile lucratoare, separat
de fondurile acesteia. De asemenea, valorile mobiliare ale clientilor vor fi
tinute in conturi separate de cele ale societatii.
Art. 28
Comisionul perceput unui client in urma efectuarii unei tranzactii nu poate
depasi 8% din valoarea acesteia. Aceasta limitare nu se va aplica sumelor
primite de catre S.V.M. ca urmare a plasamentului garantat si nici ca urmare a
desfasurarii activitatilor de intermediere sau legate de intermediere,
autorizate de C.N.V.M., prevazute la art. 4 lit. i)3 si i)4.
CAP. 5
Reguli de conduita pentru S.V.M. si agentii acestora
Art. 29
S.V.M., precum si agentii sai trebuie sa respecte prevederile Legii nr.
52/1994, ale prezentului regulament, instructiunile C.N.V.M. si regulile
organismelor de autoreglementare.
Art. 30
Societatii de valori mobiliare ii este interzis:
a) sa faca declaratii care sa induca in eroare sau sa omita fapte
importante, care ar putea induce in eroare in circumstantele in care au fost
facute;
b) sa faca inregistrari false sau incorecte in legatura cu acceptarea sau
cu folosirea valorilor mobiliare si a fondurilor clientilor sau in legatura cu
momentul si metoda de efectuare a compensarii si decontarii tranzactiilor cu
valori mobiliare;
c) sa efectueze tranzactii in scopul de a influenta in mod artificial
pretul valorilor mobiliare sau de a crea impresia unui volum ridicat;
d) sa afiseze cotatii sau sa introduca ordine de natura sa creeze o
impresie falsa asupra pretului real de piata al unei valori mobiliare;
e) sa efectueze tranzactii cu o valoare mobiliara, care ar avea ca scop
ascunderea identitatii proprietarului acelei valori mobiliare;
f) societatii de valori mobiliare sau angajatilor acesteia le este interzis
sa efectueze tranzactii cu o anumita valoare mobiliara, bazate pe informatii
confidentiale sau privilegiate in legatura cu acea valoare mobiliara, sau sa
dezvaluie asemenea informatii unei persoane care ar putea obtine beneficii prin
tranzactionarea pe baza acestor informatii.
Art. 31
S.V.M. nu va efectua tranzactii cu frecventa sau volum nejustificate in
raport cu resursele financiare ale clientului intr-un cont asupra caruia
exercita autoritate discretionara. De asemenea, S.V.M. nu va face recomandari
nepotrivite din punct de vedere al resurselor financiare sau al obiectivelor
clientului.
Art. 32
Agentul de valori mobiliare este obligat sa informeze conducerea S.V.M. cu
privire la orice reclamatii ale clientilor sai in legatura cu activitatea sa ca
agent. S.V.M. trebuie sa tina evidenta tuturor acestor reclamatii, care sa
poata fi puse la dispozitie C.N.V.M. in orice moment, la cerere.
Art. 33
Publicitatea facuta de S.V.M. va contine denumirea completa a acesteia,
fara precizarea formei juridice, adresa sediului social, numerele de telefon si
de fax.
Art. 34
Publicitatea S.V.M. nu va contine informatii false sau care pot induce in
eroare si nici nu va oferi garantii investitorilor cu privire la performantele
unei investitii.
Art. 35
Publicitatea S.V.M. trebuie sa fie avizata de catre O.P.L. C.N.V.M. sau OAR
poate sista difuzarea unui material publicitar, daca acesta contravine legii,
regulilor C.N.V.M. sau ale OAR.
Art. 36
S.V.M. trebuie sa pastreze la sediul sau copii de pe toate materialele
publicitare pentru o perioada de 2 ani de la aparitie si sa le puna la
dispozitie C.N.V.M. sau OAR, la cerere.
CAP. 6
Documentele specifice activitatii de intermediere. Raportarile financiare
si notificarile catre C.N.V.M.
Art. 37
S.V.M. sunt obligate sa tina evidenta stricta a operatiunilor pe care le
executa si sa-si organizeze evidenta contabila in conformitate cu prevederile
Legii contabilitatii nr. 82/1991, cu modificarile ulterioare, ale normelor si
instructiunilor elaborate in scopul aplicarii acesteia, precum si cu
reglementarile specifice ale C.N.V.M.
Art. 38
S.V.M. trebuie sa intocmeasca si sa tina la zi cel putin urmatoarele:
1. evidente ale operatiunilor referitoare la tranzactiile cu valori
mobiliare, ale intrarilor/iesirilor de numerar si valori mobiliare si ale altor
avansuri sau debite ale clientilor, precum si documentele primare care au stat
la baza lor. Evidentele vor reflecta contul in care tranzactia a fost
efectuata, denumirea si numarul valorilor mobiliare, pretul unitar si cel total
de vanzare sau cumparare, data tranzactiei, precum si numele persoanei de la
care valorile mobiliare au fost cumparate sau primite sau careia i-au fost
vandute sau livrate respectivele valori mobiliare, aduse la zi;
2. evidente pe clienti, care sa reflecte, in contul de numerar al fiecarui
client, toate vanzarile/cumpararile, primirile/livrarile de valori mobiliare,
actualizate cel putin lunar;
3. situatii privind activele si pasivele, conturile de venituri, de
cheltuieli si de capital, actualizate cel putin lunar;
4. documente care sa reflecte, separat pentru fiecare valoare mobiliara, la
data compensarii, toate pozitiile pe care societatea de valori mobiliare le
detine in conturile personale si ale clientilor sai, precum si localizarea lor;
5. evidente ale valorilor mobiliare in curs de transfer, ale dividendelor
si dobanzilor primite, ale imprumuturilor acordate sau primite, precum si ale
valorilor mobiliare care nu au fost primite sau nu au fost livrate, actualizate
cel putin lunar;
6. un formular pentru fiecare ordin de tranzactionare, care va cuprinde cel
putin:
a) numarul contului clientului;
b) tipul ordinului;
c) momentul intrarii ordinului;
d) momentul executarii ordinului;
e) momentul anularii ordinului, daca este cazul;
f) daca ordinul a fost plasat la initiativa clientului sau la recomandarea
agentului;
g) calitatea de broker sau de dealer in care societatea actioneaza;
h) pretul la care a fost executat ordinul;
7. copii de pe confirmarile tuturor cumpararilor sau vanzarilor de valori
mobiliare, conform art. 26, precum si de pe notele privind alte debite si
credite ale clientilor societatii de valori mobiliare;
8. fisele conturilor, pe clienti;
9. situatii privind gradul de indatorare si capitalul net al S.V.M.;
10. fisele angajatilor si colaboratorilor S.V.M., cu mentionarea
sanctiunilor si a situatiilor de punere sub acuzare in legatura cu activitatea
de intermediere, pentru perioada in care exista relatii contractuale intre
parti.
Art. 39
S.V.M. trebuie sa intocmeasca si sa pastreze la zi toate documentele
prevazute la art. 38, in scopul de a reflecta cu exactitate situatia financiara
si de a permite verificarea si copierea acestor evidente, in orice moment, de
catre inspectori sau alti reprezentanti ai C.N.V.M. C.N.V.M. are, de asemenea,
dreptul de a solicita, verifica si copia in orice moment orice evidente pe care
societatea de valori mobiliare le intocmeste in baza regulamentelor
organismelor de autoreglementare.
Art. 40
Toate documentele prevazute la art. 38 trebuie sa fie pastrate pentru o
perioada de minimum 5 ani, intr-un loc accesibil, si sa poata fi puse la
dispozitie C.N.V.M., la cerere, in cel mult 4 zile lucratoare.
Art. 41
In scopul supravegherii de catre C.N.V.M. a activitatii desfasurate de
S.V.M., acestea vor depune la C.N.V.M. urmatoarele situatii si documente (anexa
nr. 4):
1. lunar, "Situatia privind capitalul net minim si gradul de
indatorare". Aceasta situatie va fi depusa la C.N.V.M. in termen de 6 zile
lucratoare de la sfarsitul lunii, in formularul anexat, impreuna cu balanta
analitica de verificare aferenta lunii respective;
2. raportul semestrial: "Bilantul contabil semestrial", in termen
de 5 zile lucratoare de la data declarata de directia generala a finantelor
publice si controlului financiar de stat "data ultima de depunere a
bilantului", "Contul de profit si pierderi" si "Situatia
privind capitalul net minim si gradul de indatorare", in termen de 6 zile
lucratoare de la sfarsitul lunii;
3. raportul anual certificat de catre un cenzor extern independent, care
trebuie sa cuprinda: "Bilantul contabil anual", cu toate anexele
corespunzatoare, "Situatia privind capitalul net minim si gradul de
indatorare", "Raportul de gestiune al administratorilor" si
"Situatia modificarilor in Registrul actionarilor". Termenul de
raportare: 5 zile lucratoare de la data declarata de directia generala a
finantelor publice si controlului financiar de stat "data ultima de
depunere a bilantului";
4. alte situatii pe care C.N.V.M. le poate solicita.
Art. 42
S.V.M. trebuie sa expedieze clientilor, trimestrial, situatia conturilor
acestora, daca in aceasta perioada a avut loc vreo tranzactie. Clientului care
detine un cont activ de numerar sau de valori mobiliare i se va transmite, de
asemenea, un raport anual.
Art. 43
(1) Daca o societate de valori mobiliare a incalcat vreuna dintre
prevederile art. 13 sau ale art. 38, O.P.L. va trebui sa notifice aceasta, in
scris sau prin sistem electronic, C.N.V.M. si OAR, in termen de 24 de ore de la
constatarea abaterii.
(2) Cenzorul extern independent care descopera o neregula in documentele
financiar-contabile ale societatii de valori mobiliare trebuie sa raporteze
C.N.V.M. sau organismelor de autoreglementare in cel mult doua zile lucratoare
de la data constatarii.
(3) OAR care descopera o neregula in documentele financiar-contabile ale
S.V.M. trebuie sa notifice C.N.V.M., chiar daca societatea de intermediere a
facut acest lucru.
(4) S.V.M. trebuie sa raporteze C.N.V.M. si OAR masurile luate pentru a
corecta situatia.
(5) Daca o societate de valori mobiliare a incalcat vreuna dintre
prevederile art. 13 sau 38, atunci C.N.V.M. sau/si OAR poate lua masuri
disciplinare impotriva acestei societati, inclusiv suspendarea temporara a
S.V.M., in scopul protejarii investitorilor.
CAP. 7
Sanctiuni
Art. 44
Pentru incalcarea prevederilor prezentului regulament, C.N.V.M. stabileste
raspunderi si sanctiuni in conformitate cu prevederile Legii nr. 52/1994.
Art. 45
C.N.V.M. va anula orice autorizatie obtinuta pe baza unor informatii false
sau eronate si poate interzice persoanelor raspunzatoare exercitarea oricarei
activitati de intermediere de valori mobiliare sau a oricarei alte activitati
reglementate de Legea nr. 52/1994.
Art. 46
Pentru nerespectarea prevederilor art. 14 si 21 alin. (2), C.N.V.M. poate
sa sanctioneze cu avertisment, suspendarea sau retragerea autorizatiei de
functionare sau poate sa aplice o amenda de maximum 50.000.000 lei.
Art. 47
S.V.M. care nu respecta cerintele cu privire la capitalul net minim sau are
un grad de indatorare mai mare de 15 la 1 poate fi sanctionata de C.N.V.M. cu
suspendarea temporara a autorizatiei sau cu amenda intre 0,1% si 1% din
capitalul varsat al respectivei societati. Totodata S.V.M. este obligata sa
corecteze abaterea in termen de doua zile lucratoare de la data constatarii. In
caz contrar, C.N.V.M. poate:
1. sa sanctioneze societatea de valori mobiliare cu avertisment, in cazul
in care este prima abatere in decursul unei perioade de 2 ani;
2. sa suspende sau sa retraga autorizatia societatii de valori mobiliare,
in cazul in care aceasta nu este la prima abatere sau daca abaterea respectiva
nu poate fi corectata.
Art. 48
(1) Societatea de valori mobiliare care efectueaza tranzactii pe baza unor
informatii confidentiale sau privilegiate si transmite informatii confidentiale
sau privilegiate unei persoane care foloseste asemenea informatii pentru
tranzactionarea de valori mobiliare va fi sanctionata de C.N.V.M. cu o amenda
de 200.000.000 lei si retragerea autorizatiei de functionare.
(2) Agentii de valori mobiliare care utilizeaza sau furnizeaza informatii
confidentiale sau privilegiate vor fi sanctionati cu amenda de 30.000.000 lei
si cu retragerea autorizatiei, precum si cu interzicerea, pe durata nelimitata,
a desfasurarii oricarei activitati pe piata de capital.
(3) C.N.V.M. va instiinta organele de urmarire penala si va anula
tranzactiile efectuate in conditiile mentionate la alineatele precedente, dupa
caz.
Art. 49
C.N.V.M. va sanctiona cu amenda de maximum 50.000.000 lei sau cu
avertisment, suspendarea sau retragerea autorizatiei S.V.M. si/sau a agentilor
de valori mobiliare care nu isi indeplinesc indatoririle fata de clienti,
prevazute in prezentul regulament. In plus, S.V.M. va despagubi clientii la
nivelul pierderilor cauzate, constatat de C.N.V.M.
Art. 50
C.N.V.M. poate aplica o amenda de maximum 50.000.000 lei societatii de
valori mobiliare care nu respecta prevederile prezentului regulament
referitoare la publicitate si o amenda de 20.000.000 lei persoanei din cadrul
O.P.L., care este responsabila de avizarea materialelor publicitare.
Art. 51
Pentru incalcarea prevederilor art. 28, C.N.V.M. poate sanctiona cu
avertisment, suspendarea sau retragerea autorizatiei S.V.M. si/sau a agentilor
de valori mobiliare responsabili si poate aplica o amenda intre 0,1% si 1% din
capitalul varsat al respectivei societati.
Art. 52
S.V.M. care nu se conformeaza cerintelor referitoare la evidenta contabila,
cuprinse in prezentul regulament, poate fi sanctionata de C.N.V.M. cu
suspendarea temporara a autorizatiei sau cu amenda intre 0,1% si 1% din
capitalul varsat. Totodata S.V.M. este obligata sa corecteze abaterile
respective in termen de doua zile lucratoare de la data constatarii. In caz
contrar, C.N.V.M. poate:
1. sa sanctioneze S.V.M. cu avertisment, in cazul in care aceasta se afla
la prima abatere in ultimii 2 ani;
2. sa suspende sau sa retraga autorizatia S.V.M., in cazul in care nu se
afla la prima abatere sau daca abaterea nu poate fi corectata.
Art. 53
(1) S.V.M. care intocmeste si prezinta C.N.V.M. documente
financiar-contabile sau alte rapoarte incomplete sau inexacte va fi sanctionata
de C.N.V.M. cu amenda intre 1% si 3% din capitalul varsat ori cu suspendarea
sau retragerea autorizatiei.
(2) Societatii de valori mobiliare care intocmeste si prezinta C.N.V.M.
documente financiar-contabile false sau alte rapoarte false, care trebuie
inaintate conform reglementarilor C.N.V.M., i se va retrage autorizatia, iar
dosarul va fi inaintat organelor de urmarire penala.
Art. 54
Pentru nerespectarea termenelor prevazute la art. 41, C.N.V.M. poate sa
sanctioneze cu avertisment, cu suspendarea sau cu retragerea autorizatiei
respectivei S.V.M. ori poate aplica o amenda intre 0,1% si 1% din capitalul
varsat, pentru fiecare zi de intarziere.
Art. 55
Daca raportarile prevazute la art. 41 pct. 3 nu sunt insotite de raportul
cenzorului extern independent, societatii de valori mobiliare i se va aplica o
amenda intre 0,1% si 1% din capitalul varsat al acesteia, iar cenzorul extern
independent va fi radiat din Registrul cenzorilor externi independenti, aflat
la C.N.V.M.
Art. 56
(1) Persoana juridica care exercita activitate de intermediere fara
autorizatie definitiva obtinuta conform prevederilor prezentului regulament va
fi sanctionata cu amenda intre 0,1% si 1% din capitalul social varsat.
Persoanele fizice vor fi sanctionate cu amenda pana la 10.000.000 lei.
(2) Cazurile constatate de C.N.V.M. privind exercitarea de intermediere
fara autorizatie vor fi inaintate spre solutionare organelor de urmarire
penala.
Art. 57
S.V.M. si/sau agentii care se implica in activitati prin care incalca
reglementarile C.N.V.M. sau Legea nr. 52/1994 si pentru care nu au fost
prevazute in mod expres sanctiuni in prezentul regulament sau in Legea nr.
52/1994 vor fi obligati sa despagubeasca clientii pentru pierderile cauzate si
pot fi sanctionati de C.N.V.M. cu avertisment, suspendarea sau retragerea
autorizatiei sale si/sau a agentilor pentru valori mobiliare responsabili ori
cu o amenda de maximum 50.000.000 lei.
Art. 58
Nivelurile minime si maxime ale amenzilor din prezentul capitol se
actualizeaza anual in functie de rata inflatiei.
Art. 59
Sanctiunile aplicate de C.N.V.M. vor fi facute publice.
CAP. 8
Dispozitii finale si tranzitorii
Art. 60
(1) S.V.M. va supune autorizarii prealabile a C.N.V.M. orice modificare in
modul de organizare si functionare, orice reducere sau majorare a capitalului
social, precum si emisiunea de valori mobiliare, notificand C.N.V.M.
schimbarile in conducerea societatii si in detinerea capitalului social
(conform anexei nr. 5).
(2) Pentru orice notificare catre C.N.V.M. a modificarilor, mentionata la
alin. (1), societatea va achita o taxa de 50.000 lei, actualizata anual in
functie de rata inflatiei.
Art. 61
Societatile de valori mobiliare si agentii de valori mobiliare autorizati
pana la data intrarii in vigoare a prezentului regulament sunt si raman legal
autorizati.
Art. 62
Societatile de valori mobiliare mentionate in articolul anterior vor avea
la dispozitie 90 de zile de la data intrarii in vigoare a prezentului
regulament, pentru a atinge nivelurile de capital social minim integral varsat
si capital net, prevazute in acest regulament.
Art. 63
(1) Prezentul regulament intra in vigoare la data publicarii lui in
Monitorul Oficial al Romaniei.
(2) La data intrarii in vigoare a prezentului regulament se abroga
prevederile Regulamentului nr. 3/1996 privind autorizarea si exercitarea
intermedierii de valori mobiliare, aprobat prin Ordinul nr. 15 din 12 iunie
1996, si ale Regulamentului nr. 2/1997 de modificare si completare a
Regulamentului nr. 3/1996, aprobat prin Ordinul nr. 2 din 4 februarie 1997.
PRESEDINTELE COMISIEI NATIONALE
A VALORILOR MOBILIARE,
prof. univ. dr. STEFAN BOBOC
ANEXA 1
FORMULAR S.V.M.
Formular nou .............. Modificari ..............
CERERE
pentru autorizarea unei societati de valori mobiliare
OPIS
1. Cererea de eliberare a avizului de principiu; sau cererea de autorizare
provizorie; sau cererea de autorizare definitiva a societatii de valori
mobiliare
2. Copie de pe avizul de principiu eliberat de C.N.V.M.
3. Actul constitutiv autentificat, in copie legalizata
4. Incheierea judecatorului delegat pe langa oficiul registrului comertului
de autorizare a constituirii S.V.M. si de inscriere in registru.
5. Copie de pe certificatul de inmatriculare la oficiul registrului
comertului
6. Copie de pe extrasul de cont care dovedeste varsarea capitalului in
numerar
7. Raportul de evaluare pentru aportul in natura, in copie legalizata
8. Documente care sa probeze ca sediul societatii se afla in folosirea
exclusiva a acesteia
9. Pentru membrii consiliului de administratie, ai comitetului de directie
si pentru cenzorii numiti, urmatoarele documente:
- curriculum vitae;
- certificat de cazier judiciar, eliberat cu cel mult 3 luni anterior
depunerii cererii;
- declaratie sub semnatura autografa in care sa specifice ca nu incalca
prevederile Legii nr. 31/1990, republicata, ale Legii nr. 52/1994 si ale
reglementarilor legale in vigoare in legatura cu intermedierea de valori
mobiliare.
10. Structura organizatorica si regulamentul de ordine interioara ale societatii
11. Declaratie din partea reprezentantului legal al S.V.M. ca aceasta
indeplineste conditiile prevazute la art. 5 din prezentul regulament.
Pagina de identificare a prezentului formular trebuie sa poarte semnatura
reprezentantului legal si stampila societatii comerciale care solicita
autorizarea.
Cererile vor fi completate cu informatiile necesare etapei de autorizare
corespunzatoare, respectiv:
- avizul de principiu, eliberat in scopul inmatricularii la oficiul
registrului comertului;
- autorizarea provizorie ca S.V.M.;
- autorizarea, definitiva, eliberata in scopul desfasurarii activitatii de
intermediere.
ANGAJAMENT
SOCIETATEA DE VALORI MOBILIARE
........................................................
(denumirea societatii)
certifica prin prezenta ca informatiile furnizate de catre societate cu
ocazia autorizarii sau in cursul desfasurarii activitatii sunt reale, corecte
si complete si se obliga sa comunice, in scris, Comisiei Nationale a Valorilor
Mobiliare orice modificari intervenite in informatiile furnizate, la termenele
prevazute in Regulamentul nr. 3/1998 privind autorizarea si exercitarea
intermedierii de valori mobiliare.
SOCIETATEA DE VALORI MOBILIARE
........................................................
(denumirea societatii)
se angajeaza sa cunoasca si sa respecte Legea nr. 31/1990 privind
societatile comerciale, republicata, Legea nr. 52/1994 privind valorile
mobiliare si bursele de valori, reglementarile C.N.V.M. si ale OAR la care este
membra.
Nerespectarea obligatiilor mentionate mai sus atrage raspunderea societatii
conform Legii nr. 52/1994 si reglementarilor C.N.V.M. si ale OAR.
Data:
Numele si prenumele Numele si prenumele
presedintelui consiliului de administratie directorului general
.......................................... ....................
(semnatura) (semnatura)
Stampila societatii
____________________________________________________________________
| FORMULAR SVM | CERERE PENTRU AUTORIZAREA SVM | Pentru | Numai |
| Pagina 1 | | uz | pentru |
| (Pagina de | Data: _______________ | oficial | uz |
| identificare)| | | oficial|
|______________|__________________________________|_________|________|
| | |
| FALSE DECLARATII SAU OMISIUNI INTENTIONATE ALE UNOR FAPTE | |
| POT CONSTITUI INCALCARI ALE LEGII PENALE | |
|___________________________________________________________| |
| 1. Denumirea completa a solicitantului: ________________ | |
| | |
| 2. Numarul de inmatriculare in Registrul Comertului: ____ | |
| | |
| 3. Cod fiscal nr.: ______________________________________ | |
| | |
| 4. Daca actuala inregistrare determina schimbarea | |
| numelui solicitantului, mentionati numele anterior: | |
| _________________________________________________________ | |
| | |
| 5. Adresa sediului | |
| principal: ___________________ ____________________ | |
| (Numarul si strada) (Localitatea) | |
| ___________________ ____________________ | |
| (Judetul) (Codul postal) | |
| | |
| 6. Adresa postala, daca este diferita: __________________ | |
| | |
| 7. Numarul de telefon | |
| al solicitantului: __________ _____________________ | |
| (Prefix) (Numarul de telefon) | |
| 8. Numarul de fax al | |
| solicitantului: __________ _____________________ | |
| (Prefix) (Numarul de fax) | |
| | |
| 9. Persoana de contact: | |
| ___________________ __________ _____________________ | |
| (Numele si functia) (Prefix) Numarul de telefon) | |
| | |
| 10. Reprezentantul legal: ______________________ | |
| | |
| Semnatura: __________________ | |
| | |
| Stampila societatii: | |
| | |
|___________________________________________________________| |
| NU COMPLETATI SUB ACEASTA LINIE. NUMAI PENTRU UZ OFICIAL | |
|___________________________________________________________|________|
____________________________________________________________________
| FORMULAR SVM | CERERE PENTRU AUTORIZAREA SVM | Pentru | Numai |
| | | uz | pentru |
| Pagina 2 | Denumirea solicitantului: ______ | oficial | uz |
| | Data: _________________ | | oficial|
|______________|__________________________________|_________|________|
| _ _ | |
| - In ultimii 10 ani, unul dintre actionarii |_| |_| | |
| semnificativi sau membrii Consiliului de DA NU | |
| Administratie sau directorii solicitantului | |
| a fost sanctionat de catre CNVM, de catre | |
| un organism de autoreglementare, sau de | |
| catre o instanta straina? | |
|___________________________________________________________|________|
| _ _ | |
| - Societatea comerciala se afla intr-una din |_| |_| | |
| fazele procedurii de faliment, sau intr-una DA NU | |
| din cele premergatoare acesteia, potrivit | |
| legii? | |
|___________________________________________________________|________|
| | |
| - Bifati tipurile de activitati pentru care solicitantul | |
| doreste sa obtina autorizatie: | |
| | |
| a) vanzarea si cumpararea de valori mobiliare _ | |
| pe contul clientilor ........................ |_| | |
| b) vanzarea si cumpararea de valori mobiliare _ | |
| pe cont propriu ............................. |_| | |
| c) garantarea plasamentului valorilor mobiliare | |
| cu ocazia ofertelor primare sau _ | |
| secundare ................................... |_| | |
| d) transmiterea ordinelor clientilor in scopul | |
| executarii lor prin alti intermediari _ | |
| autorizati .................................. |_| | |
| e) detinerea de fonduri si/sau valori mobiliare | |
| ale clientilor in scopul executarii | |
| ordinelor privind respectivele valori _ | |
| mobiliare ................................... |_| | |
| f) administrarea conturilor de portofolii | |
| individuale de valori mobiliare ale _ | |
| clientilor .................................. |_| | |
| g) pastrarea de fonduri si/sau valori mobiliare | |
| ale clientilor in scopul si in cursul | |
| administrarii portofoliilor acestora sau in | |
| alte scopuri autorizate in mod expres prin _ | |
| reglementarile CNVM ......................... |_| | |
| h) acordarea de credite pentru finantarii | |
| tranzactiilor clientilor in limita unui | |
| plafon stabilit de Banca Nationala a _ | |
| Romaniei cu consultarea CNVM ................ |_| | |
| i) alte activitati de intermediere sau legate de | |
| intermediere autorizate de CNVM: | |
| 1. desfasurarea activitatii de formator de _ | |
| piata .................................... |_| | |
| 2. distribuirea titlurilor de participare _ | |
| la fondurile deschise de investitii ...... |_| | |
| 3. activitati conexe activitatii de | |
| intermediere de valori mobiliare, printre | |
| care: | |
| - asistenta si evaluarea economica a | |
| societatilor comerciale in vederea _ | |
| stabilirii politicii de investitii ..... |_| | |
| - elaborarea documentatiei in vederea | |
| majorarii capitalului social si/sau | |
| finantarii prin plasament privat | |
| si/sau oferta publica de vanzare a _ | |
| valorilor mobiliare .................... |_| | |
| 4. activitatea de agent de compensare si | |
| depozitare, cu exceptia eliberarii si | |
| primirii de fonduri banesti pe baza | |
| instructiunilor primite de la o | |
| societate de compensare, decontare si | |
| depozitare in scopul decontarii _ | |
| tranzactiilor ............................ |_| | |
|___________________________________________________________|________|
____________________________________________________________________
| FORMULAR SVM | CERERE PENTRU AUTORIZAREA SVM | Pentru | Numai |
| | | uz | pentru |
| Pagina 3 | Denumirea solicitantului: ______ | oficial | uz |
| | Data: _________________ | | oficial|
|______________|__________________________________|_________|________|
| | |
| 1. Indicati in casutele de mai jos organismul de | |
| autoreglementare in care solicitantul doreste sa | |
| devina membru: | |
| _ _ _ | |
| ANSVM |_| BVB |_| Altul |_| (specificati) _______ | |
|___________________________________________________________| |
| | |
| 2. Solicitantul a obtinut avizul organismului de | |
| autoreglementare la care doreste sa devina membru, | |
| conform art. 7 (3) din Regulamentul nr. 3/1998 privind | |
| autorizarea si exercitarea intermedierii de valori | |
| mobiliare: | |
| _ _ | |
| DA |_| NU |_| (Pentru explicatii suplimentare | |
| folositi pagina de completare) | |
| | |
| Stampila OAR | |
|___________________________________________________________|________|
____________________________________________________________________
| FORMULAR SVM | CERERE PENTRU AUTORIZAREA SVM | Pentru |
| ANEXA A | | uz |
| | Denumirea solicitantului: ______ | oficial |
| ACTIONARI SI PERSONAL | Data: _________________ | |
| DE CONDUCERE | | |
|_______________________|__________________________________|_________|
| |
| - Mentionati mai jos: |
| => numele membrilor Consiliului de Administratie si |
| personalului de conducere; |
| => numele persoanei / persoanelor din Oficiul pentru |
| Incadrarea in Prevederile Legale; |
| => numele fiecarui actionar care detine 5% sau mai mult |
| dintr-o clasa de valori mobiliare cu drept de vot ale |
| solicitantului, mai putin in cazul in care solicitantul |
| este o societate deschisa |
|____________________________________________________________________|
| |
| - Completati coloana "Statut" prin mentionarea calitatii de
|
| actionar, membru in Consiliul de Administratie, Comitetul de |
| Directie sau Oficiul pentru Incadrarea in Prevederile Legale. |
| Daca este vorba de actionar, mentionati clasa de valori |
| mobiliare detinute (daca au fost emise mai multe clase de valori |
| mobiliare). |
|____________________________________________________________________|
| |
| - Codurile pentru |
| proprietate |
| sunt: NA - pana la 5% B - intre 10% si 33% D - intre 50% si 75%|
| A - intre 5% C - intre 33% si 50% E - peste 75% |
| si 10% |
|____________________________________________________________________|
| NUMELE / | Functie | Cod pentru | Cod fiscal (pentru | Pentru uz |
| DENUMIREA | sau | proprietate | persoane juridice) | oficial |
| COMPLETA | Statut | | | |
|___________|_________|_____________|____________________|___________|
|___________|_________|_____________|____________________|___________|
|___________|_________|_____________|____________________|___________|
|___________|_________|_____________|____________________|___________|
|___________|_________|_____________|____________________|___________|
|___________|_________|_____________|____________________|___________|
____________________________________________________________________
| FORMULAR SVM | CERERE PENTRU AUTORIZAREA SVM | Pentru |
| ANEXA B | | uz |
| | Denumirea solicitantului: ______ | oficial |
| ACTIONARI | Data: _________________ | |
| PERSOANE JURIDICE | | |
|_______________________|__________________________________|_________|
| |
| - Pentru fiecare dintre actionarii - persoane juridice, mentionati |
| in Anexa A, mentionati mai jos: actionarii sai ce au in |
| proprietate, au drept de vot, sau au puterea de a vinde sau a |
| influenta vanzarea a 33% sau mai mult dintr-o clasa de valori |
| mobiliare cu drept de vot ale acestei societati. Daca este vorba |
| despre o societate deschisa, nu mai este necesara nici o |
| informatie suplimentara. |
|____________________________________________________________________|
| - Completati coloana "Statut" prin mentionarea calitatii de
|
| asociat, actionar etc., iar daca este vorba de actionar, |
| mentionati clasa de valori mobiliare detinute (daca au fost |
| emise mai multe clase de valori mobilare). |
|____________________________________________________________________|
| - Codurile pentru |
| proprietate sunt: C - intre 33% si 50% E - peste 75% |
| D - intre 50% si 75% |
|____________________________________________________________________|
| Societatea | NUMELE / | Statut | Cod | Cod | Pentru |
| in care | DENUMIREA | | pentru | fiscal | uz |
| sunt | COMPLETA | | proprietate | (pentru | oficial |
| detinute | | | | juridice)| |
| actiuni | | | | | |
|____________|___________|________|_____________|__________|_________|
|____________|___________|________|_____________|__________|_________|
|____________|___________|________|_____________|__________|_________|
|____________|___________|________|_____________|__________|_________|
|____________|___________|________|_____________|__________|_________|
|____________|___________|________|_____________|__________|_________|
____________________________________________________________________
| FORMULAR SVM | CERERE PENTRU AUTORIZAREA SVM | PENTRU |
| ANEXA C | | UZ |
| | Denumirea solicitantului: ______ | OFICIAL |
| DETALII | Data: _________________ | |
| PERSOANE FIZICE | | |
|_______________________|__________________________________|_________|
| |
| - Pentru fiecare dintre actionarii cu pozitie de control, membrii |
| consiliului de administratie, ai comitetului de directie, precum |
| si ai agentilor pentru valori mobiliare ai societatii, |
| completati mai jos: numele sotului, rudelor pana in gradul |
| al II-lea inclusiv, precum si al afinilor de gradul I. |
|____________________________________________________________________|
| |
| - Completati coloana "Calitate" prin urmatoarele coduri:
|
| AT: actionar cu pozitie CD: membru in comitetul |
| de control de directie |
| CA: membru in consiliul AG: agent pt. valori |
| de administratie mobiliare al societatii |
|____________________________________________________________________|
| - Completati coloana "Statut" prin mentionarea calitatii de ruda,
|
| afin etc. si a gradului de rudenie sau de afinitate. |
|____________________________________________________________________|
| Numele si | Calitatea | Numele si | Statut | Cod numeric | Pentru |
| personal | | prenumele | | personal | uz |
| | | rudei, | | | oficial |
| | | afinului | | | |
|___________|___________|___________|________|_____________|_________|
|___________|___________|___________|________|_____________|_________|
|___________|___________|___________|________|_____________|_________|
|___________|___________|___________|________|_____________|_________|
|___________|___________|___________|________|_____________|_________|
|___________|___________|___________|________|_____________|_________|
____________________________________________________________________
| FORMULAR SVM | CERERE PENTRU AUTORIZAREA SVM | PENTRU |
| ANEXA D | | UZ |
| | Denumirea solicitantului: ______ | OFICIAL |
| SEDII | Data: _________________ | |
| SECUNDARE ALE SVM | | |
|_______________________|__________________________________|_________|
| |
| - Pentru fiecare dintre filialele, sucursalele, agentiile, |
| punctele de lucru ale SVM, mentionati mai jos: adresa completa, |
| numarul de telefon / fax, numele persoanelor din conducerea |
| respectivului sediu secundar, precum si numele agentilor de |
| valori mobiliare autorizati care isi desfasoara activitatea la |
| sediul respectiv. |
|____________________________________________________________________|
| Sediul | Adresa | Telefon | Fax | Conducere | Agent pt. valori |
| secundar | | | | | mobiliare |
|___________|________|__________|_____|___________|__________________|
| Filiale | | | | | |
|___________|________|__________|_____|___________|__________________|
| Sucursale | | | | | |
|___________|________|__________|_____|___________|__________________|
| Agentii | | | | | |
|___________|________|__________|_____|___________|__________________|
| Puncte de | | | | | |
| lucru | | | | | |
|___________|________|__________|_____|___________|__________________|
| | | | | | |
|___________|________|__________|_____|___________|__________________|
| | | | | | |
|___________|________|__________|_____|___________|__________________|
| | | | | | |
|___________|________|__________|_____|___________|__________________|
____________________________________________________________________
| FORMULAR SVM | CERERE PENTRU AUTORIZAREA SVM | PENTRU |
| ANEXA E | | UZ |
| | Denumirea solicitantului: ______ | OFICIAL |
| FOAIE DE COMPLETARE | Data: _________________ | |
|_______________________|__________________________________|_________|
| | |
| - Folositi aceasta anexa pentru a detalia sau a explica | |
| raspunsurile la intrebarile formularului SVM, daca | |
| este necesar. | |
| - Mentionati pagina, punctul si litera la care se refera | |
| explicatiile. | |
| - Furnizati informatii complete si concise. | |
|__________________________________________________________|_________|
| Puncte din | Completare | |
| formular | | |
|_____________|____________________________________________|_________|
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
|_____________|____________________________________________|_________|
ANEXA 2
FORMULAR S.V.M. - R
CERERE
de retragere a autorizatiei unei societati de valori mobiliare
Cererile completate trebuie inaintate spre avizare organismului de
autoreglementare la care societatea este membra si din care doreste sa se
retraga. In vederea retragerii autorizatiei de functionare ca societate de
valori mobiliare, organismul de autoreglementare va inainta la C.N.V.M. toate
cererile avizate.
____________________________________________________________________
| FORMULAR | CERERE DE RETRAGERE A AUTORIZATIEI | Pentru | Numai |
| SVM - R | DE SVM | uz | pentru |
| | | oficial | uz |
| Pagina 1 | Data: _________________ | | oficial|
| | | | |
| | Autorizatie CNVM nr.: ____________ | | |
|____________|____________________________________|_________|________|
| | |
| FALSE DECLARATII SAU OMISIUNI INTENTIONATE ALE UNOR FAPTE | |
| POT CONSTITUI INCALCARI ALE LEGII PENALE | |
|___________________________________________________________|________|
| | |
| 1. Denumirea completa a solicitantului: _____________ | |
| | |
| 2. Cod fiscal nr.: _________________________ | |
| | |
| 3. Adresa sediului | |
| principal: ___________________ _____________ | |
| (Numarul si strada) (Localitatea) | |
| ___________________ ______________ | |
| (Judetul) (Codul postal) | |
| | |
| 4. Adresa postala, daca este diferita: _________________ | |
| | |
| 5. Numarul de telefon | |
| al solicitantului: ________ ____________________ | |
| (Prefix) (Numarul de telefon) | |
| 6. Numarul de fax al | |
| solicitantului: ________ ____________________ | |
| (Prefix) (Numarul de fax) | |
| | |
| 7. Persoana de contact: | |
| ___________________ ________ ____________________ | |
| (Numele si functia) (Prefix) (Numarul de telefon) | |
|___________________________________________________________|________|
| |
| 8. Indicati in casutele de mai jos organismul de autoreglementare |
| in care solicitantul este membru si din care doreste sa se |
| retraga. |
| _ _ _ |
| |_| |_| |_| ___________________ |
| ANSVM BVB Altul (Specificati) |
|____________________________________________________________________|
| |
| 9. Solicitantul a obtinut avizul organismului de autoreglementare: |
| _ _ |
| |_| |_| |
| DA NU Stampila OAR |
|____________________________________________________________________|
| |
| NU COMPLETATI SUB ACEASTA LINIE. NUMAI PENTRU UZ OFICIAL |
|____________________________________________________________________|
____________________________________________________________________
| FORMULAR | CERERE PENTRU RETRAGERE A AUTORIZATIEI DE SVM | PENTRU |
| SVM-R | | UZ |
| | Denumirea solicitantului: ________________ | OFICIAL |
| Pagina 2 | | |
| | Data: _________________ | |
| | | |
| | AUTORIZATIE CNVM nr.: _________________ | |
|__________|_______________________________________________|_________|
| |
| 1. Data la care societatea de valori mobiliare a incetat |
| operatiunile: _____________________________________________ |
|____________________________________________________________________|
| | |
| 2. Societatea de valori mobiliare datoreaza bani sau | _ _ |
| valori mobiliare unui client sau unei societati de | |_| |_| |
| valori mobiliare? ................................... | DA NU |
| | |
| Daca "DA": |
|
| | |
| a) Numarul clientilor carora le sunt datorati bani | |
| sau valori mobiliare: _________________________ | |
| | |
| b) Sumele de bani datorate (lei): | |
| - clientilor ___________ | |
| - societatilor de valori | |
| mobiliare ____________ | |
| | |
| c) Valoarea de piata a valorilor mobiliare | |
| datorate (lei): | |
| - clientilor ___________ | |
| - societatilor de valori | |
| mobiliare ____________ | |
| | |
| d) Conventii privind platile. | |
| | |
| Atasati o copie a ultimelor raportari financiare, care | |
| sa cuprinda balanta de verificare lunara si calculul | |
| capitalului net. | |
|__________________________________________________________|_________|
| 3. Exista impotriva societatii de valori mobiliare | |
| proceduri, plangeri sau anchete in curs? ........... | _ _ |
| | |_| |_| |
| | DA NU |
| 4. Exista impotriva societatii de valori mobiliare | |
| hotarari judecatoresti sau garantii reale care nu au | |
| fost puse in executare? ............................ | _ _ |
| | |_| |_| |
| | DA NU |
| Mentionati toate detaliile in cazul raspunsurilor "DA" |
|
| in pagina de continuare a acestui formular. | |
|__________________________________________________________|_________|
____________________________________________________________________
| FORMULAR | CERERE PENTRU RETRAGERE A AUTORIZATIEI | PENTRU |
| SVM-R | DE SVM | UZ |
| | | OFICIAL |
| | Denumirea solicitantului: ________________ | |
| Pagina | | |
| de | Data: _________________ | |
| completare | | |
| | AUTORIZATIE CNVM nr.: _________________ | |
|____________|_____________________________________________|_________|
| |
| - Folositi aceasta anexa pentru a detalia sau a explica |
| raspunsurile la intrebarile formularului SVM-R, daca este |
| necesar. |
| - Mentionati pagina, punctul si litera la care se refera |
| explicatiile. |
| - Furnizati explicatii complete si concise. |
|____________________________________________________________________|
| Puncte din | Completare | Pentru |
| formular | | uz |
| | | oficial |
|_____________|____________________________________________|_________|
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
|_____________|____________________________________________|_________|
ANEXA 3
DECLARATIE
Subsemnatul ..............., nascut la data de .................., cu
domiciliul in .........., posesor al B.I. seria ..... nr. ....., eliberat
de Circa de politie ............... la data de ............., in calitate
de angajat (reprezentant) exclusiv al societatii de valori mobiliare ....
.........., declar, prin prezenta, ca indeplinesc conditiile prevazute la
art. 5 pct. 6 si la art. 17 din Regulamentul nr. 3/1998 privind
autorizarea si exercitarea intermedierii de valori mobiliare si ma angajez
sa respect prevederile Legii nr. 52/1994 si ale regulamentelor C.N.V.M. si
OAR corespunzatoare.
Data si semnata astazi, pe propria raspundere, cunoscand ca falsul in
declaratii se pedepseste conform legii.
Data .............
Semnatura ................
Semnatura O.P.L. .........
ANEXA 4
SOCIETATEA DE VALORI MOBILIARE ......................
Nr. de inmatriculare la registrul comertului ........
Codul fiscal ........................................
SITUATIA FINANCIARA LUNARA
la data de ................
Prin prezenta certific ca raportarile financiare reflecta corect situatia
activelor si a datoriilor societatii.
Presedinte, Director economic,
ANEXA 4.1
DENUMIREA SOCIETATII ................
SITUATIE FINANCIARA LUNARA
ACTIVELE PONDERATE SI ACTUALIZATE ALE PIETEI DE VALORI MOBILIARE
- mii lei -
______________________________________________________________________________
Nr.|Descrierea |Simbol |Valoare |Valoare|Valoare |Coeficient|Valoare |
rd.|activului |cont |de |de |actualizata|de risc |ponderata |
| | |intrare |piata | | | si |
| | |(solduri)| | | |actualizata|
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
0 | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |7 = 5-(5x6)|
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
01|Disponibilul |511+ | | | | | |
|aflat in |512- | | x | | 0% | |
|contul curent|-419*| | | | | |
|si in casa |+531+ | | | | | |
| |+532+ | | | | | |
| | 541+ | | | | | |
| |+461.01| | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
02|Certificate |267- | | | | | |
|de depozit |296* | | x | | 2% | |
| |508-590| | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
03|Depozitele la|267- | | | | | |
|termen, |296* | | x | | 5% | |
|constituite |508-590| | | | 95% | |
|la bancile | | | | | | |
|comerciale, | | | | | | |
|alte | | | | | | |
|instrumente | | | | | | |
|care | | | | | | |
|evidentiaza | | | | | | |
|depuneri la | | | | | | |
|banci | | | | | | |
|comerciale | | | | | | |
| Depozite | | | | | | |
|constituite | | | | | | |
|la bancile | | | | | | |
|comerciale | | | | | | |
| aflate sub | | | | | | |
|supravegherea| | | | | | |
| B.N.R. | | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
04|-Titluri de |506-590| | | | 2% | |
| stat | | | | | | |
|- Titluri ale|267- | | | | 10% | |
|administratiei|296* | | | | | |
| publice | | | | | | |
| locale | | | | | | |
| emise de | | | | | | |
| autorizati | | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
05| a) Valori |503+ | | | | 30% | |
| mobiliare |506+ | | | | | |
| emise de |+508- | | | | | |
| societati |-590 | | | | | |
| comerciale, | | | | | | |
|care au facut| | | | | | |
|obiectul unei| | | | | | |
|oferte | | | | | | |
|publice, | | | | | | |
|tranzactionate| | | | | | |
| pe piete | | | | | | |
|recunoscute | | | | | | |
|de C.N.V.M. | | | | | | |
|si pentru | | | | | | |
|care exista | | | | | | |
| o piata | | | | | | |
| lichida | | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
|b) Actiuni si|503+506| | | | 20% | |
|obligatiuni |+508- | | | | | |
| ale |590 | | | | | |
|societatilor | | | | | | |
| comerciale | | | | | | |
| in care | | | | | | |
|societatea de| | | | | | |
| valori | | | | | | |
| mobiliare | | | | | | |
|este formator| | | | | | |
| de piata - | | | | | | |
| pentru acele| | | | | | |
| valori | | | | | | |
| mobiliare | | | | | | |
| pentru care | | | | | | |
| desfasoara | | | | | | |
|activitatea | | | | | | |
| de formator | | | | | | |
| de piata | | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
|c) Actiuni si|503+506| | | | 50% | |
| obligatiuni |+508- | | | | | |
| ale unei |590 | | | | | |
| singure | | | | | | |
| societati | | | | | | |
| comerciale | | | | | | |
| reprezentand| | | | | | |
| mai mult de | | | | | | |
| 20% din | | | | | | |
| totalul | | | | | | |
| activelor | | | | | | |
| pietei de | | | | | | |
| valori | | | | | | |
| mobiliare | | | | | | |
| ale | | | | | | |
|societatii de| | | | | | |
| valori | | | | | | |
| mobiliare | | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
06| Valori |503+506| | x | | 40% | |
| mobiliare, |+508- | | | | | |
| pentru care |590 | | | | | |
| oferta | | | | | | |
| publica | | | | | | |
| este in | | | | | | |
| derulare | | | | | | |
|(pretul de | | | | | | |
| oferta - | | | | | | |
| marja de | | | | | | |
|intermediere | | | | | | |
|in cazul | | | | | | |
|plasamentului| | | | | | |
|garantat) | | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
07| Actiuni la |261- | | | | 30% | |
|S.N.C.D.D. si|296* | | | | | |
|la Registrele| | | | | | |
|independente | | | | | | |
| ale | | | | | | |
|actionarilor | | | | | | |
|(la pretul de| | | | | | |
| achizitie) | | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
08|a) Titlurile |261- | | | | 25% | |
| de |296* | | | | | |
| participare | | | | | | |
| la fondurile| | | | | | |
| mutuale | | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
| b) Titlurile|261- | | x | | 50% | |
| de |296* | | | | | |
| participare | | | | | | |
| in cazul in | | | | | | |
| care | | | | | | |
| valoarea | | | | | | |
| totala a | | | | | | |
|titlurilor de| | | | | | |
| participare | | | | | | |
|la un singur | | | | | | |
|fond mutual | | | | | | |
| reprezinta | | | | | | |
| mai mult de | | | | | | |
| 20% din | | | | | | |
| totalul | | | | | | |
| activelor | | | | | | |
| pietei de | | | | | | |
| valori | | | | | | |
| mobiliare | | | | | | |
| ale | | | | | | |
| societatii | | | | | | |
| de valori | | | | | | |
| mobiliare | | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
09|Sume datorate|419* | | | | 0% | |
| de clienti | | | | | | |
| pentru | | | | | | |
| valorile | | | | | | |
| mobiliare | | | | | | |
|cumparate in | | | | | | |
|numele lor: | | | | | | |
| - in termen | | | | | | |
| de 3 zile | | | | | | |
| lucratoare | | | | | | |
| de la data | | | | | | |
|tranzactionarii| | | | | | |
| - dupa cele | | | | | 30% | |
| 3 zile, | | | | | 20% | |
| valorile | | | | | 50% | |
| mobiliare | | | | | | |
| cumparate in| | | | | | |
| numele | | | | | | |
| clientului | | | | | | |
| pot trece in| | | | | | |
| contul | | | | | | |
|societatii, | | | | | | |
|aplicandu-li-se| | | | | | |
| coeficientul| | | | | | |
| de risc | | | | | | |
|corespunzator| | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
10|Depozite la o| 267- | | | | 8% | |
| societate |296* | | | | | |
| depozitara | | | | | | |
|inregistrata | | | | | | |
|la C.N.V.M. | | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
11| Fonduri de |267- | | | | 8% | |
| garantare |296* | | | | | |
| constituite | | | | | | |
| conform | | | | | | |
|reglementarilor| | | | | | |
| specifice | | | | | | |
| fiecarei | | | | | | |
| piete | | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
12| Depozite la |267-296| | | | 2% | |
| o alta | | | | | | |
| societate de| | | | | | |
| valori | | | | | | |
| mobiliare, | | | | | | |
| in baza unui| | | | | | |
| contract de | | | | | | |
| compensare | | | | | | |
| aprobat de | | | | | | |
| C.N.V.M. | | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
13| Actiuni si |503+506| | | x | 100% | |
| obligatiuni |+508- | | | | | |
| ale | 590 | | | | | |
|societatilor | | | | | | |
| comerciale | | | | | | |
| care nu sunt| | | | | | |
|tranzactionate| | | | | | |
| pe nici una | | | | | | |
| dintre | | | | | | |
| pietele | | | | | | |
| organizate | | | | | | |
| sau ale | | | | | | |
| societatilor| | | | | | |
|tranzactionate,| | | | | | |
| dar care au | | | | | | |
| fost | | | | | | |
| suspendate | | | | | | |
| de la | | | | | | |
|tranzactionare| | | | | | |
|pe o perioada| | | | | | |
| mai mare de | | | | | | |
| doua | | | | | | |
| saptamani | | | | | | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
14|TOTAL ACTIVE | x | | x | | x | |
___|_____________|_______|_________|_______|___________|__________|___________|
ANEXA 4.2
DENUMIREA SOCIETATII ...................
SITUATIE FINANCIARA LUNARA
SITUATIA PASIVULUI SOCIETATII
- mii lei -
__________________________________________________________________
| | Sold la |
Pasivul | Nr. rd. | sfarsitul lunii |
____________________________________|___________|_________________|
I. CAPITALURI PROPRII - TOTAL | 01 | |
(101+108* -108* +104+105+106+ | | |
107* -107* +121 * -121 * -129| | |
+111+112+118-119+131+141) | | |
____________________________________|___________|_________________|
II. PROVIZIOANE PENTRU RISCURI SI | | |
CHELTUIELI | 02 | |
Provizioane pentru riscuri | | |
(ct. 1511+1512+1518*) | | |
____________________________________|___________|_________________|
Provizioane pentru cheltuieli | | |
(ct. 1513+1514+1518*) | 03 | |
____________________________________|___________|_________________|
TOTAL (rd. 02+rd.03) | 04 | |
____________________________________|___________|_________________|
III. DATORII | 05 | |
Imprumuturi si datorii asimilate | | |
(ct. 161 +162+166+167+168+512* + | | |
+5186+519) | | |
____________________________________|___________|_________________|
Furnizori si conturi asimilate | 06 | |
(ct. 401+403+404+405+408) | | |
____________________________________|___________|_________________|
Clienti creditori (ct. 419) | 07 | |
____________________________________|___________|_________________|
Creditori diversi - sume datorate | | |
bancii de decontare (ct. 462): | | |
- in nume propriu (462.01.01) | 08 | |
- in contul clientilor (462.01.02)| 09 | |
____________________________________|___________|_________________|
Alti creditori (ct. 462) | 10 | |
____________________________________|___________|_________________|
Alte datorii (ct. 421+423+424+426+ | 11 | |
427+4281+431+437+4381+441* -441 * | | |
+444* -444* +446* -446* + | | |
447* -447* +4483+451 * +446+ | | |
455* -455t* +457 +4582 - 4581 | | |
+481 * +482* +509) | | |
____________________________________|___________|_________________|
TOTAL DATORII (rd. 05 la rd. 11) | 12 | |
____________________________________|___________|_________________|
IV. CONTURI DE REGULARIZARI SI | | |
ASIMILATE | 13 | |
| | |
Venituri inregistrate in avans | | |
(ct. 472) | | |
____________________________________|___________|_________________|
Decontari din operatii in curs de | | |
calificare (ct. 473*) | 14 | |
____________________________________|___________|_________________|
Diferente de conversie (ct. 477) | 15 | x |
____________________________________|___________|_________________|
TOTAL (rd. 13 la rd. 15) | 16 | |
____________________________________|___________|_________________|
TOTAL PASIV | | |
(rd.01+rd.04+rd.12+rd.16) | 17 | |
____________________________________|___________|_________________|
* Conturi de repartizat dupa natura elementelor respective.
* Solduri debitoare ale conturilor respective.
* Solduri creditoare ale conturilor respective.
NOTA:
Mentionati orice fel de obligatii (datorii) care pot aparea in viitorul
apropiat sau de care managementul are cunostinta, care nu sunt incluse in
conturile din situatia de mai sus si care pot afecta situatia pasivelor
societatii in perioada imediat urmatoare.
ANEXA 4.3
DENUMIREA SOCIETATII ......................
SITUATIE FINANCIARA LUNARA
Calculul capitalului net si al gradului de indatorare
- mii lei -
_______________________________________________________________
Descrierea indicatorilor | Nr. rd. | Valoarea |
________________________________________|_________|____________|
Active ponderate si actualizate ale | | |
pietei de valori mobiliare - | | |
Anexa nr. 4.1. | 01 | |
________________________________________|_________|____________|
Total datorii* (Anexa nr. 4.2.: | | |
rd. 12-rd. 07-rd. 09) | 02 | |
________________________________________|_________|____________|
I. CAPITAL NET (rd. 01-rd. 02) | 03 | |
________________________________________|_________|____________|
CERINTA DE CAPITAL MINIM NET | 04 | |
________________________________________|_________|____________|
EXCEDENT/DEFICIT | | |
(rd. 3-rd. 4/rd. 4-rd. 3) | 05 | |
________________________________________|_________|____________|
II. GRADUL DE INDATORARE | | |
(rd. 02/rd. 03) | 06 | |
________________________________________|_________|____________|
Nr. de valori mobiliare pentru care | | |
societatea desfasoara activitatea de | | |
formator de piata | 07 | |
________________________________________|_________|____________|
ANEXA 5
PROCEDURI
privind autorizarea, atestarea, notificarea modificarilor in modul de
organizare si functionare a S.V.M.
Sunt supuse autorizarii urmatoarele modificari in organizarea si
functionarea S.V.M.:
a) schimbarea sediului social al S.V.M.;
b) deschiderea de sedii secundare de catre S.V.M. (sucursale sau agentii);
c) majorarea sau reducerea capitalului social.
Se supune atestarii schimbarea denumirii societatii.
Se notifica C.N.V.M. urmatoarele:
a) inlocuirea membrilor consiliului de administratie, ai comitetului de
directie si a cenzorilor;
b) schimbarea structurii actionariatului.
In vederea obtinerii autorizarii prealabile a schimbarii sediului social,
S.V.M. va prezenta urmatoarele documente:
- hotararea adunarii generale a actionarilor;
- actul aditional la actele constitutive ale S.V.M.;
- actul de spatiu. Nu se accepta contract de asociere.
S.V.M. va trebui sa dispuna de un spatiu si de o dotare tehnica
corespunzatoare desfasurarii activitatii de intermediere.
In vederea obtinerii autorizarii prealabile pentru deschiderea de sedii
secundare, S.V.M. va prezenta urmatoarele documente:
- hotararea adunarii generale a actionarilor;
- actul aditional la actele constitutive ale S.V.M.;
- actul de spatiu, care sa cuprinda urmatoarele prevederi:
- precizarea cu claritate a obiectului asocierii - asocierea "pe
spatiu";
- delimitarea cu claritate a obligatiilor partilor: una dintre parti vine
in asociere cu spatiul in care cealalta parte (S.V.M.) isi va desfasura
obiectul specific de activitate;
- existenta clauzei de confidentialitate;
- neimpartirea profitului;
- declaratia pe propria raspundere a reprezentantului legal al S.V.M. de
indeplinire a conditiilor prevazute mai jos:
a) societatea detine in folosinta exclusiva minimum o camera cu un telefon
si un fax;
b) este conectata printr-un computer la sediul central al S.V.M.;
c) este dotata cu sistem de evidenta si prelucrare a ordinelor de
tranzactionare;
d) are cel putin doi agenti de valori mobiliare autorizati in sediile in
care se desfasoara efectiv activitate de tranzactionare.
In vederea obtinerii autorizarii prealabile a majorarii capitalului social,
S.V.M. va prezenta urmatoarele documente:
- hotararea adunarii generale a actionarilor;
- actul aditional la actele constitutive ale societatii;
- dovada varsarii capitalului numerar (foaie de varsamant, ordin de plata,
adeverinta emisa de banca la care S.V.M. are cont deschis sau extras de cont);
- raportul de evaluare efectuat conform legii pentru aportul in natura.
Eliberarea autorizatiei prealabile de majorare a capitalului social se va
face cu conditia prezentarii dovezii achitarii in contul C.N.V.M. a unei sume
echivalente cu un procent din aportul suplimentar la capitalul social.
In vederea obtinerii autorizarii prealabile a schimbarii denumirii S.V.M.,
aceasta va prezenta urmatoarele documente:
- hotararea adunarii generale a actionarilor;
- actul aditional la actele constitutive ale societatii.
In vederea obtinerii autorizarii/atestarii definitive a modificarilor mai
sus mentionate, S.V.M. va prezenta C.N.V.M cererea de inscriere de mentiuni de
la oficiul registrului comertului, respectiv noul certificat de inmatriculare.
Notificarea schimbarilor intervenite in consiliul de administratie,
comitetul de directie si in randul cenzorilor va fi insotita de urmatoarele
documente:
a) hotararea adunarii generale a actionarilor;
b) actul aditional la actele constitutive ale societatii;
c) cererea de inscriere de mentiuni de la oficiul registrului comertului;
d) curriculum vitae, certificat de cazier judiciar eliberat cu 3 luni
anterior notificarii si declaratie sub semnatura autografa de incadrare in
prevederile Legii nr. 31/1990, republicata, ale Legii nr. 52/1994 si ale
reglementarilor in vigoare in legatura cu intermedierea de valori mobiliare.
In plus, pentru modificarile intervenite in structura actionariatului va fi
depusa si noua structura a acestuia.
Pentru oricare dintre modificarile mentionate in aceasta anexa, S.V.M. va
prezenta C.N.V.M. anexa nr. 1, reactualizata, cu respectarea prevederilor art.
8 alin. (5) din prezentul regulament.